هر آنچه باید درباره بورس بدانید

تمام آنچه در مورد فروش خودرو از طریق بورس باید بدانید به گزارش راسخون؛ از دهه‌های گذشته نسخه‌های مختلفی برای ساماندهی بازار خودرو از جمله قیمت و تولید پیچیده شده است، زمانی حواله حرف اول را می‌زد و در ابتدای دهه ۷۰ نیز قرعه‌کشی خریداران نهایی را مشخص می‌کرد. همان روندی که طی ماه‌های گذشته دوباره در دستور کار خودروسازان قرار گرفته و خریداران خودرو از میان گوی‌هایی که می‌چرخد، شناسایی می‌شوند.

سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار تهران

منظور ما از سرمایه ‌گذاری برای شما در بورس اوراق بهادار تهران چیست؟

سرمایه‌ گذاری در بورس اوراق بهادار نیز به معنای انجام هزینه برای خرید و در اختیار گرفتن اوراقی است که ارزش مالی مخصوصی برای صاحب خود دارد. اصطلاح بورس در سیستم بازرگانی ایران، به معنای سرمایه ‌گذاری بر روی کالاهای مختلف است. این سرمایه‌ گذاری شامل کالاهای سرمایه‌ای، واسطه‌ای و مصرفی می‌شود. در چنین شرایطی افراد سرمایه‌های خود را با خرید اوراق بهادار بکار می‌گیرند و در دراز مدت با هدف کسب سود، آن را در بازار هدف نگه‌ می‌دارند. بازار بورس اوراق بهادار تهران با انجام حمایت ‌های مختلف قانونی از صاحبان پس‌انداز‌ها و یا کسانی که سرمایه‌ شان راکد مانده ‌است به رونق این بازار کمک می‌کند.

سرمایه گذاری در بورس

سرمایه گذاری در بورس یکی از روش های سرمایه گذاری در ایران می باشد. علاوه بر سرمایه گذاری در بورس بازارهای سرمایه گذاری دیگری نیز وجود دارد که عبارتند از :

بازار سرمایه گذاری طلا، مسکن، ارز و خودرو

در این مقاله می خواهیم به بررسی سرمایه گذاری در بورس و مزایا و معایب آن بپردازیم.

مشاوره سرمایه گذاری در بورس

مجتمع فنی سرآمد علاوه بر خدمات آموزشی بورس در زمینه سرمایه گذاری و سبد گردانی در این بازار به شما عزیزان مشاوره می دهیم. هدف ما از این مشاوره حفظ سرمایه شما و افزایش آن در بازار می باشد.

مزیت سرمایه گذاری در بورس با سرآمد

یکی از مزیت های سرآمد برگزاری سه جلسه کوچینگ رایگان برای کسانی است که قصد سرمایه گذاری در بازار بورس و دیگر بازارها را دارند. پس همین حالا با ما تماس بگیرید.

معرفی ریسک نکول (اعتباری) و بررسی عوامل تاثیرگذار

ریسک نکول یا اعتباری چه مفهومی دارد و چه عواملی بر آن تاثیرگذار است؟ در مقاله از شرکت کارگزاری سرمایه و دانش به بررسی مفاهیم و ابعاد مختلف ریسک نکول پرداخته ایم.

ریسک نکول یکی از ریسک‌های موجود در بازار سرمایه است که در صورت کنترل نشدن، آسیب‌رسان خواهد بود. در بازارهای سرمایه مانند بورس و بانک، ریسک‌های مختلفی وجود دارد که یکی از آن‌ها همین نوع از ریسک است که با نام ریسک اعتباری Credit Risk نیز شناخته می‌شود. این ریسک براثر عدم پرداخت وجه یا برات در زمان مقرر به وجود می‌آید.

در ادامه، با مفهوم این ریسک به ‌صورت جامع و تخصصی آشنا خواهید شد. بنابراین اگر می‌خواهید بدانید نکول چیست ادامه مطلب را از دست ندهید.

ریسک نکول یا ریسک اعتباری چیست؟

ریسک نکول در زبان فارسی به معنای خودداری کردن است و در بازار سرمایه، زمانی از آن استفاده می‌شود که فرد قادر به پرداخت اقساط، حواله و برات نباشد. این ریسک قدمت زیادی داشته و از اصطلاحاتی است که از گذشته‌های دور تا به امروز مورد استفاده عموم قرار می‌گیرد. به این‌ ترتیب، هرگونه سهل‌انگاری در برابر پرداخت پول و سود آن به ‌منزله نکول شدن است. حال اینکه چرا شرکت یا فرد به پرداخت مبلغ توافق شده در قرارداد اقدام نمی‌کند دلایل مختلفی دارد. برخی از دلایل پدیدآورنده ریسک نکول عبارت است از بروز اتفاقات پیش‌بینی ‌نشده مانند سیل، زلزله و آسیب‌های مختلف که باعث ضرر مالی می‌شود و همین‌طور افزایش نرخ بهره که باعث کاهش قدرت پرداخت افراد می‌شود.

مثالی مفهومی برای درک ریسک نکول

دریافت وام از بانک یکی از مثال‌هایی است که باعث درک بیشتر شما از ریسک نکول می‌شود. فرض کنید شخصی به بانک مراجعه کرده و یک وام دریافت می‌کند. در صورتی ‌که شخص توان پرداخت اقساط خود را نداشته باشد ریسک اعتباری پدید می‌آید یا اینکه شخصی را در نظر بگیرید که از شما پول قرض می‌گیرد. در این حالت، احتمال اینکه فرد نتواند قرض خود را پرداخت کند زیاد است.

مهم‌ترین ریسک نهادهای پولی و مالی

نکول یکی از مهم‌‌ترین ریسک نهادهای پولی و مالی است. دلیل اهمیت این ریسک تأثیرگذاری بالای مشتریان بر بازار است به‌ گونه‌ای که حتی اگر 2 نفر پدیدآورنده ریسک نکول باشند و حواله یا برات خود را نپردازند شرکت با مشکل نقدینگی مواجه شده و در روند کاری‌اش اختلال ایجاد می‌شود. بنابراین این ریسک را باید جدی گرفت و مانند بانک‌های خصوصی و دولتی عمل کرد تا آسیب قابل ‌توجهی به شرکت وارد نشود. بانک‌های حرفه‌ای بدون دریافت ضامن یا مسدود کردن سپرده اقدام به پرداخت وجه نمی‌کنند که این کار از بروز نکول جلوگیری می‌کند. بنابراین جهت بستن قرارداد باید تمام جوانب کار را در نظر گرفت و در صورتی قرارداد را منعقد کرد که از طرف مقابل اطمینان کامل داشت.

بررسی ریسک اعتباری در اوراق مالی دولتی

با بررسی ریسک نکول در اوراق مالی دولتی همراه ما باشید. این ریسک اعتباری در اوراق مالی دولتی قابل ‌محاسبه است. توجه داشته باشید که تعداد اوراق مالی دولتی در ایران زیاد است و برخی از آن‌ها عبارت‌اند از:

اسناد خزانه اسلامی

اوراق تسویه خزانه اسلامی

در روند معاملات و بازپرداخت‌های این اوراق‌های نام ‌برده، نظارت دقیقی از سوی نهادهای دولتی صورت می‌گیرد. در واقع، دولت موظف است برای این اوراق دولتی یک برنامه ۵ ساله ششم توسعه به مجلس ارائه دهد و در صورتی ‌که مجلس با این قانون موافقت کند طرح به شورای نگهبان ارجاع داده می‌شود تا این شورا نیز نحوه خرید و فروش و بازپرداخت اوراق را بررسی کرده و آن را تأیید یا رد کند. ضمن اینکه کارشناسان با توجه به آمار بانک مرکزی و بودجه تأیید شده سالانه کشور می‌توانند ریسک اعتباری اوراق مالی دولتی را تخمین بزنند.

بررسی ریسک نکول در بازار سرمایه

در بازار سرمایه شاهد ریسک‌های مختلفی هستیم که یکی از مهم‌ترین آن‌ها همین نوع ریسک است. در دهه اخیر، بازار سرمایه به یک مکان برای کسب درآمد تبدیل ‌شده است به همین خاطر باید ریسک‌های مختلف به عموم مردم آموزش داده شود تا آن‌ها انتخاب‌های بهتری داشته باشند. برای مشاهده ریسک اعتباری یا نکول باید به موارد زیر توجه داشته باشید:

ریسک نکول Probability of Default که قابل‌ مشاهده در قسمت مدیریت مالی است و به ‌صورت نماد PD به نمایش گذاشته‌ شده است.

ریسک سرمایه در معرض خطر Exposure of Default که به‌ صورت نماد EAD به نمایش گذاشته‌ شده است.

زیان ناشی از ریسک Loss Given Default که به ‌صورت نماد LGD به نمایش گذاشته ‌شده است.

عوامل تأثیرگذار بر ریسک نکول

در ادامه مهترین عوامل موثر بر این ریسک را آورده‌ایم:

اخبار منفی از عملکرد شرکت‌های دولتی

اعلام ورشکستگی شرکت‌ها و مراکز تولیدی

اعمال تغییرات در بخش‌های اصلی بازار سرمایه

بیشتر شدن تعداد رقبا و احساس ترس بابت از دست رفتن سرمایه

بالا رفتن نرخ ارز

بالا رفتن نرخ بهره بانکی

بالا رفتن نرخ دستمزدهای کارکنان

رکود در بازار فلزات باارزش

رکود در بازار جهانی نفت و گاز

جلوگیری از معافیت‌های مالیاتی

تغییرات در کسب ‌وکار

مدیریت ریسک اعتباری

این قسمت، به تشریح مدیریت ریسک اعتباری اختصاص ‌یافته است. اعتبار یعنی اینکه در آینده مبلغ توافق شده پرداخت شود و در صورت عدم پرداخت آن، ریسک اعتباری شکل می‌گیرد که بایستی آن را مدیریت کرد. نهادهایی که ارائه‌‌دهنده تسهیلات مختلف هستند با اعمال قوانینی از بروز این ریسک جلوگیری می‌کنند. برای نمونه، با ارزیابی شرایط مالی طرف مقابل قرارداد و اعمال محدودیت‌هایی تلاش می‌شود تا این ریسک تا حد ممکن مدیریت شود.

نحوه برآورد ریسک اعتباری

نحوه برآورد ریسک اعتباری یا نکول این‌گونه است که در یک مقطع مثلاً ۳ ماهه مجموع جبری اقساط پرداخت‌ نشده حساب‌ شده و بعد آن را به مجموع وام‌های همان دوره تقسیم می‌کنند که البته این نحوه برآورد بیشتر در صنایع صورت می‌گیرد. برای به دست آوردن برآورد دقیق ریسک نکول بایستی از نرم‌افزارهای قدرتمند مانند Matlab استفاده شود. ضمن اینکه، محاسبه این برآورد کمی سخت و پیچیده است و معمولاً توسط اقتصاددان‌های باتجربه و کارشناس‌های این حوزه صورت می‌گیرد.

تمام آنچه در مورد فروش خودرو از طریق بورس باید بدانید

سرانجام مجلس کلیات طرح ساماندهی عرضه خودرو در بورس را تصویب کرد که بر اساس آن هر شخص می‌تواند هر سه سال یک بار با یک کد ملی، یک خودرو در بورس کالا خریداری کند و قبل از پایان سه سال مقرر نمی‌تواند اقدام به فروش خودرو کند.

تمام آنچه در مورد فروش خودرو از طریق بورس باید بدانید به گزارش راسخون؛ از دهه‌های گذشته نسخه‌های مختلفی برای ساماندهی بازار خودرو از جمله قیمت و تولید پیچیده شده است، زمانی حواله حرف اول را می‌زد و در ابتدای دهه ۷۰ نیز قرعه‌کشی خریداران نهایی را مشخص می‌کرد. همان روندی که طی ماه‌های گذشته دوباره در دستور کار خودروسازان قرار گرفته و خریداران خودرو از میان گوی‌هایی که می‌چرخد، شناسایی می‌شوند.

اما همچنان دو نرخی بودن خودرو و اختلاف شدید قیمت کارخانه تا بازار باعث شده است تا ساماندهی این بازار به سرانجام مطلوبی نرسد. البته تشدید تحریم‌ها و خروج خودروسازان خارجی از فرانسوی، کره‌ای و حتی چینی؛ تعادل این بازار را بیش از پیش برهم زد. به طوری که با فاصله گرفتن تیراژ تولید خودروسازان نسبت به سال‌های قبل، تقاضا با افزوده شدن تقاضاهای سفته‌بازانه از عرضه سبقت گرفته است.

حال برای ساماندهی این بازار، مجلسی‌ها طرح تازه‌ای ارائه کرده‌اند. هرچند طرح نمایندگان مجلس دهم با عنوان ساماندهی بازار خودرو به دلیل ایرادات شورای نگهبان به سرانجام نرسید، اما نمایندگان مجلس یازدهم نیز دست به کار شده‌اند و طرح جدیدی تدوین کرده‌اند که یکی از پایه‌های اصلی آن را بورسی شدن خودرو تشکیل می‌دهد. با نهایی شدن این طرح خودروهای داخلی و وارداتی با تیراژ بالا تنها از مسیر بورس عرضه می‌شود.

تجربه عرضه بورسی خودرو

این درحالی است که بررسی روند سال‌های قبل نشان می‌دهد که تجربه این کار وجود دارد. در سال ۱۳۹۶ با بسترسازی‌های صورت گرفته درهشتم خردادماه ۱۳۹۶ برای نخستین بار ۵۰ دستگاه خودروی سراتو محصول شرکت سایپا با قیمت پایه ۸۷۲ میلیون و ۶۰۴هزار و ۴۴۶ ریال در بورس کالای ایران عرضه ‌شد. پیش از این خودروی سراتو در بورس کالا پذیرش شد تا سایپا بتواند پس از عرضه فیزیکی، از طریق انتشار اوراق سلف موازی برای این محصول خود تأمین مالی کند.

به این ترتیب امیدنامه پذیرش و درج سراتو در سایت رسمی بورس کالا قرار گرفت. نگاهی به اطلاعیه عرضه سراتو در بورس کالا نشان می‌دهد که این خودرو ۲۰۰۰cc آپشنال EFS با رنگ‌های سفید ۲۰دستگاه، نقره‌ای ۱۰دستگاه، قرمز ۱۰دستگاه و آبی ۱۰دستگاه در بورس کالا عرضه می‌شود.

همچنین مبالغ مربوط به مالیات ارزش افزوده، بیمه، شماره‌گذاری و خدمات جمعاً به مبلغ ۱۱۸ میلیون و ۳۰۵ هزار و ۵۵۴ ریال مازاد بر قیمت پایه از خریدار دریافت می‌شود. انتخاب رنگ به دلخواه مشتری خواهد بود، ولی تخصیص رنگ و اولویت‌بندی براساس سفارش‌گذاری صورت خواهد پذیرفت و عرضه به‌صورت نگهداری وجه است.

طرح ساماندهی بازار و صنعت خودرو از سوی مجلس نشینان از چندی پیش مطرح شده است. طرحی که گفته شد به زودی اجرا می شود و محور اصلی آن، عرضه خودرو در بورس کالای ایران به منظور شفافیت بالای معاملات این بورس و تحقق اهداف برای تبدیل خودرو به یک کالای مصرفی است. بر این اساس کلیات این طرح در هفته جاری در کمیسیون صنایع و معادن تصویب شد.

بر این اساس و به گفته نمایندگان مجلس، تمامی خودروهای مشمول طرح مذکور باید در بورس کالا عرضه شوند و در صورتی که خودروهای مشمول در بورس عرضه نشوند، جرم انگاری شده و خریدار مشمول تبصره (۱) ماده ۱۸ قانون مبارزه با قاچاق کالا و ارز می‌شود.

اولویت با چه کسانی است؟

اولویت تقاضا در این طرح با افرادی است که دارای کد ملی و گواهی راهنمایی رانندگی باشند و هیچ پلاک فعالی به نامشان نباشد. در طرح ساماندهی عرضه خودرو، خودروهای تمام برقی و هیبریدی تا سه سال از عرضه در بورس معاف هستند و شورای رقابت خودروهای مشمول طرح ساماندهی عرضه را مشخص می‌کند. درواقع این طرح مبتنی بر عرضه تنظیم شده خودرو در بورس است و شورای رقابت موظف است هر شی ماه یکبار خودروهای مشمول این طرح را با توجه به شاخص هایی مانند تورم، شدت فاصله قیمت کارخانه و بازار، تیراژ خودرو و نظایر آن مشخص کند.

بر این اساس مصارف مختلفی برای هزینه کرد مابه التفاوت قیمت فروش خودرو در بورس و قیمت پایه در نظر گرفته شده است که شامل ۲۰ درصد برای توسعه حمل و نقل عمومی و جایگزینی خودروهای فرسوده، ۱۰ درصد افزایش کمیت و کیفیت تولید خودرو و ۵۰ درصد پرداخت تسهیلات قرض الحسنه به خودروسازان برای تحقیق و توسعه می شود.

امکان واردات خودرو

در طرح ساماندهی عرضه و تولید خودرو، واردات خودرو تحت شرایطی دیده شده است. می توان از محل صادرات خودرو و قطعات آن یا صادرات نفت خام یا ارز بدون منشاء خودرو وارد کرد که شرایط فنی و کیفی خودرو را وزارت صنعت، معدن و تجارت تعیین می کند. در حال حاضر کلیات طرح مذکور در کمیسیون مصوب شده و جزئیات در جلسات آتی بررسی می شود.

خرید خودرو در بورس، هر سه سال یک بار

در بورس کالا به هر خودرو توسط بورس یک شناسه یا کد تعلق می‌گیرد که به این شکل خرید و فروش خودرو قابل ردیابی خواهد بود و هر شخصی می‌تواند هر سه سال یک بار با یک کد ملی، یک خودرو در بورس کالا خریداری کند و قبل از پایان سه سال مقرر نمی‌تواند اقدام به فروش آن کند.

اگر شخصی قبل از پایان سه سال، اقدام به فروش خودرو کند، باید ۸۰ درصد از مابه‌التفاوت قیمت پایه و قیمت فروش بازار را به عنوان مالیات به دولت پرداخت کند و این موضوع برای از میان برداشتن دلالی است.

از مازاد قیمت تمام شده هر خودرویی که توسط کارخانه‌دار ساخته و به بورس ارائه می‌کند صندوقی در وزارت صمت تشکیل می‌شود که از محل آن، ۱۰ درصد به عنوان پاداش به تولیدکننده خودرو بابت افزایش کمی و کیفی خودرو پرداخت می‌شود.

پلاک گذاری خودرو بر حسب معاملات بورس

مدیر مطالعات اقتصادی بورس کالا در خصوص اینکه آیا حضور خودرو در بورس کالا میزان عرضه و تقاضا متعادل شود یا خیر؟ تصریح کرد: پیش بینی که در این طرح صورت گرفته قرار است تمام معاملات خودرو از این پس در بورس کالا مورد معامله شوند اما نکته ای که در این بخش باید به آن اشاره کرد قرار بر این است که حتی پلاک گذاری نیز بر حسب معاملات در بورس کالا صورت گیرد در نتیجه مجموع این اقدامات سبب می شود که تمام عرضه و تقاضا در مجموع روی تابلو بورس کالا هر آنچه باید درباره بورس بدانید قرار گیرد.

وی در پاسخ به این سوال که آیا بورس کالا در خصوص زمان تحویل خودرو توسط شرکت خودرو ساز به مشتری نیز قانونی در نظر گرفته است یا خیر؟ تاکید کرد: بورس کالا به شدت در این خصوص حساسیت به خرج خواهد داد، به گونه که اگر زمان تحویل خودرو به مشتری طول کشد قطع به یقین با آنها برخورد و خسارت های وارده به مشتری از خودرو ساز اخذ خواهد شد.

دست دلالان را از خودرو کوتاه می کنیم

مدیر مطالعات بورس کالا در این خصوص که عرضه خودرو در بورس کالا تا چه حد می تواند مانع از فعالیت دلالان خودرو در بازار شود؟ اظهار کرد: هم اکنون از آنجایی که میزان عرضه و تقاضا یکسان نیست عاملی شده تا قیمت های معین نتواند بازار را تسویه کنند به همین دلیل در این قیمت ها با افزایش تقاضا از نوع کاذب مواجه شدیم.

فلاح افزود: تقاضای کاذب در بازار خودرو از نوع رانت است و این مسئله سبب شده تا سفته بازان به بازار خودرو هجوم آوردند، به گونه ای که میزان تقاضا نسبت به عرضه در بازار افزایش یافته و بازار دو قیمتی شود، اما اگر این معاملات خودرو به داخل بورس کالا بیاید قطع به یقین ما نمی گذاریم که چنین اتفاقی در بازار خودرو رخ دهد.

منبع:
1. گسترش نیوز/ شرایط خرید خودرو از بورس اعلام شد
2. ایسنا/ شرایط خرید خودرو در بورس
3. کاما پرس/ شرایط خرید خودرو از بورس ؛ سالی یک بار و فقط برای افراد گواهینامه دار
** درج توییت های کاربران توییتر نشان از تایید یا رد آنها نیست و صرفا برای آگاهی مخاطبین درج می شود.

هر آنچه باید درباره اوراق تسه بدانیم

اوراق تسه نیز همانند اوراق قرضه و مشارکت از جمله اوراقی است که قابل خرید و فروش می‌باشند. این اوراق همانند سهام دارا ارزش مشخصی هستند که بازار بر روی آن‌ها می‌گذارد. این اوراق ویژگی‌های بسیاری دارد که بسیاری از مردم ازآن بی‌خبر هستند. ازاین رو الف بورس تصمیم گرفته است شما را با این اوراق آشنا کند. آموزش بخش بزرگی از موفقیت است. البته آموزشی که همراه با عمل باشد. بنابراین از شما تقاضا داریم سری به دیگر مقالات الف بورس بزنید. از جمله این مقالات می‌توان به هوش مالی قسمت چهارم، نرخ بازده سهام و همه چیز درباره آن، بیزاری از باخت؛ کلید ضرر در بورس، اعتیاد ترید کردن؛ واقعی یا خیالی؟، نکاتی برای سرمایه گذاری در بازارهای پر نوسان، تحلیل بین بازازی چیست؟ اشاره کرد.

اوراق تسه و هرچه لازم است بدانیم

این اوراق توسط بانک مسکن منتشر می‌شوند. این اوراق توسط بانک مسکن منتشر می‌شود تا صاحبان حساب سپرده سرمایه گذاری ممتاز از تسهیلاتی در باب مسکن نیز بهره مند شوند. این اوراق منجر می‌شوند صاحب حساب علاوه بر سود بانکی که هر ماه به حساب وی واریز می‌شود؛ تسهیلات مسکن را نیز دریافت کند. سود این تسهیلات سود سپرده کوتاه مدت عادی است.

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت چیست؟

در بانک‌های مختلف حساب‌هایی با انواع متفاوت وجود دارد. برای مثال در بانک مسکن سپرده کوتاه مدت سرمایه گذاری دارای انواع عادی و ویژه است. در ادامه به برسی هر کدام از این حساب‌ها و تفاوت آن‌ها با یکدیگر خواهیم پرداخت.

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت عادی

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت عادی همانند دیگر حساب‌های این بانک دارای سود سپرده کوتاه مدت عادی می‌باشد. میزان این سود حدود ۸ درصد است. در بانک مسکن برای این نوع حساب ظوابطی وجود دارد که تعیین کننده تسهیلات است. از جمله این تسهیلات می‌توان به حق برخورداری از گواهی حق تقدم استفاده از تسهیلات مسکن اشاره کرد. توجه داشته باشید که این اوراق نیز ظوابط مخصوص به خود را دارند. تخصیص اوراق حق تقدم استفاده از تسهیلات مسکن در بانک مسکن با توجه به مبلغ، مدت سرمایه گذاری، اولویت بندی امتیاز حساب و… انجام می‌گیرد.

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت عادی

افرادی که سپرده‌های خود را در این نوع حساب به شکل عادی سرمایه گذاری می‌کنند؛ باید انتظارات متفاوتی نسبت به افراد صاحب حساب ویژه داشته باشند. بانک در قبال افرادی که دارای حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت عادی هستند تنها مسئول پرداخت سود ماهیانه است. پرداخت این سود نیز منوط به ظوابطی است که بانک تعیین کرده است.

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت ویژه یا همان ممتاز و در بحث اوراق تسه

طبیعی است که افرادی که دارای این حساب هستند از تسهیلات ویژه‌‌ای برخوردار باشند. اشخاص حقیقی و حقوقی با انعقاد قرارداد می‌توانند این حساب را افتتاح کنند. این نوع حساب دارای اساس و کلیاتی است که هنگام امضای قرارداد به امضای شخص حقوقی یا حقیقی می‌رسد. توجه داشته باشید که این نوع حساب شرایط ویژه‌‌ای دارد. برای مثال سود آن بین ۱۶ تا ۱۸ درصد متفاوت می‌باشد. مدت سرمایه گذاری در این حساب نیز بین ۳ تا ۹ ماه متفاوت است. سود حساب سه ماهه ۱۴ درصد، سود حساب ۶ ماهه ۱۶ درصد، سود حساب ۹ ماهه نیز ۱۸ درصد می‌باشد.

از دیگر شرایط ویژه‌‌ای که این بانک برای حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت ممتاز تعیین کرده است می‌توان به مانده حساب اشاره کرد. در این نوع حساب سپرده شما نباید از حد مشخصی (۱۶۰، ۰۰۰، ۰۰۰ ریال) کمتر شود. البته این مبلغ زمانی که شما به بانک مراجعه می‌کنید ممکن است متفاوت باشد. شما یک ماه پس از افتتاح حساب و واریز پول می‌توانید اولین گواهی حق تقدم تسهیلات مسکن را دریافت کنید.

حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت ممتاز

حال سوال اینجاست که اگر مانده حساب شما کمتر از میزانی شد که بانک اعلام کرده است؛ چه اتفاقی می‌افتد؟ پاسخ همانند زمانی است که قراردادی را فسخ می‌کنید. در بسیاری از قرارداد‌ها باید مقداری به عنوان جریمه پرداخت کنید. نترسید. در این نوع حساب این اتفاق نمی‌افتد. بلکه تمام تسهلیلات حذف می‌شود. البته نه به این معنی که تسهیلات قبلی از شما بازپس گرفته شود. بلکه به این معنی که دیگر بانک در قبال انجام تعهدات خود مسئول نیست.

مهم‌ترین مشخصات اوراق تسه

اولین مشخصه‌‌ای که به آن اشاره می‌کنیم قابلیت معامله در فرابورس است. هر برگه از این اوراق نماینده ۵، ۰۰۰، ۰۰۰ ریال تسهیلات خواهد بود. شما قابلیت استفاده از این اوراق را بعد از واریز به حساب کارگزاری خواهید داشت. این مبلغ روز ۱۵ هر ماه به حساب کارگزاری که به بانک معرفی کرده‌‌اید واریز می‌شود. توجه داشته باشید که می‌توانید بلافاصله بعد از بازگشایی نماد از حق تقدم خود استفاده نمایید.

نماد معاملاتی اوراق مورد نظر شامل نام ماه و دو رقم انتهایی سال صدور می‌باشند. برای مثال امتیاز تسهیلات مسکن مهر ۹۰ مربوط به مهرماه سال ۱۳۹۰ می‌باشد. این اوراق نیز همانند اوراق اوراق اجاره و رهنی قابلیت معامله دارند. همچنین همانند همان اوراق دارای تاریخ انقضا هستند. مدت اعتبار اوراق تسه ۲ سال است. توجه داشته باشید این مدت را می‌توان تمدید کرد. در صورتی که بانک نیز موافق تمدید اورا باشد؛ می‌توانید آن را در دو دوره شش ماهه تمدید نمایید.

اگر نخواستیم این اوراق را به فروش بگذاریم چه کنیم؟

در اینجا نیز قوانینی وجود دارد. در صورتی که تمایل به فروش این اوراق در زمان مشخص ندارید؛ ۲ راه در پیش رو دارید. ۱. آن را نزد خود نگه دارید. ۲. اوراق تسه را به فروش برسانید. در راه اول بانک دیگر وجوه را به شما باز نمی‌گرداند. به این معنی که اگر از اوراق استفاده نکنید؛ نماد معاملاتی آن حذف می‌شود. در این حالت است که بانک دیگر وجوه را به حساب شما بازنمی گرداند. بنابراین توصیه می‌شود سرمایه گذاران قبل از تمام شدن زمان اوراق را به فروش برسانند. در روش دوم نیز شما می‌توانید به کمک کارگزاری اوراق را در بازار فرابورس به فروش بگذارید.

در هر جلسه معاملاتی هر کد معاملاتی مجاز به وارد کردن حداکثر ۹۰ ورقه تسهیلات مسکن می‌باشد. به این معنی که افراد حقیقی یا حقوقی نمی‌توانند بیشتر از ۹۰ برگه تسهیلات مسکن را خرید و فروش کنند.

این اوراق را همانطور که اشاره کردیم می‌توانید در فرابورس تهیه کنید. اما نکته‌‌ای که حائز اهمیت است این است که اوراق تسهیلات مسکن حداقل تا دو ماه بعد از خرید امکان معامله ندارند. البته در اینجا هم استثناهایی وجود دارد. برای نمادهایی که تنها ۴ ماه تا پایان معاملات در فرابورس زمان دارند؛ این محدودیت اعمال نمی‌شود.

دارندگان این اوراق می‌توانند مدارک مربوط به مسکن، مشخصات شخصی و برگه تسهیلات را به بانک مسکن تسلیم کنند. با این کار می‌توانند از این بانک تسهیلات مسکن موردنظر را دریافت کنند. توجه داشته باشید که زمانی این کار برای شما اوراق تسهیلات تسه به همراه می‌آورد که مشخصات ملک موردتایید بانک باشد. برای تایید شدن ملک نیز تنها باید دارای مشخصاتی باشد که بانک تعریف کرده است.

شرایط کلی بانک مسکن جهت دریافت وام از محل اوراق تسهیلات بانک مسکن

سقف پرداخت وام به منظور ساخت یا خرید خانه ۳۵۰ میلیون ریال می‌باشد. همچنین سقف تسهیلات وام برای تعمیر واحد مسکونی ۱۰۰ میلیون ریال است. مدت بازپرداخت تسهیلات خرید مسکن حداکثر ۱۲ سال و با سود حداکثر ۱۶ درصد است. توجه داشته باشید که زمان صدور پروانه ساخت از اهمیت بالایی برخوردار است. در صورتی که از زمان صدور پروانه ساخت بیش از ۲۰ سال نگذشته باشد می‌توانید تسهیلات ۳۵۰ میلیون ریالی این بانک را دریافت کنید. در صورتی هم که از تاریخ صدور پروانه ساخت بین ۲۰ تا ۲۵ سال گذشته باشد سقف تسهیلاتی که به ملک تعلق می‌گیرد ۲۰۰ میلیون ریال است.

اوراق تسه بانک مسکن

همچنین شما می‌توانید تسهیلات خرید مسکن و تعمیر آن را از محل اوراق گواهی حق تقدم تسهیلات مسکن به شکل یکجا دریافت نمایید. مدت بازپرداخت تسهیلات خرید یک واحد منزل مسکونی با توجه به ¾ عمر مفید ساختمان، حداکثر ۱۲ سال می‌باشد. دقت داشته باشید که مدت بازپرداخت تسهیلات جعاله یا همان تسهیلات تعمیر واحد مسکونی، حداکثر ۵ سال می‌باشد. هر فرد می‌تواند به تعداد نا محدود از این تسهیلات استفاده نماید.

تاریخ اعتبار استفاده از اوراق تسه

برگه تاییدیه مالکیت اوراق گواهی حق تقدم شامل تاریخ اعتبار آن نیز هست. این اعتبار از زمان اعطای تسهیلات تا حدود ۳۶ ماه بعد است. توجه داشته باشید که این مدت حداکثر زمان است پس ممکن است تاریخی که در برگه تاییدیه مالکیت اوراق گواهی حق تقدم وجود دارد بازه متفاوتی باشد. در این صورت همانطور که ذکر کردیم باید حتما این تسهیلات را به فروش برسانید. فراموش نکنید که می‌توانید این کار را با استفاده از بازار فرابورس انجام دهید.

اوراق تسه اوراقی هستند که بانک مسکن آن‌ها را وارد بازار فرابورس می‌کند. این اوراق در صورتی اعطا می‌شوند که دارای حساب سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت ممتاز باشید. سود در کنار تسهیلات موجب شده است تا افراد بسیاری به سمت این حساب‌ها کشیده شوند. شما نیز می‌توانید با رفتن به نزدیک‌ترین شعب بانک مسکن این حساب‌ها را با توجه به شرایطی که در مقاله به آن‌ها اشاره کردیم افتتاح کنید. در صورتی که این مقاله برایتان مفید بود می‌توانید از دیگر مقالات پیشنهادی ما از جمله هوش مالی قسمت چهارم، نرخ بازده سهام و همه چیز درباره آن، بیزاری از باخت؛ کلید ضرر در بورس، اعتیاد ترید کردن؛ واقعی یا خیالی؟، نکاتی برای سرمایه گذاری در بازارهای پر نوسان، تحلیل بین بازازی چیست؟ نیز دیدن فرمایید.

• اشتراک در توییتر
• اشتراک در فیسبوک
• اشتراک در تلگرام
• اشتراک در پینترست

مطالب زیر را حتما بخوانید:

بورس های بزرگ دنیا را بشناسیم

فعالان اقتصادی و سرمایه‌گذاران بازار سهام همگی بزرگترین بازار بورس دنیا را نیویورک میدانند. بورس نیویورک بزرگ ترین و قدیمی ترین بازار بورس در دنیا است. در این مطلب شما.

آنچه باید از ضرر دادن در بازار بورس بدانید

می‌دانم که به نظرتان کلیشه‌ای و تکراری خواهد آمد اما ضرر کردن واقعاً بخشی از فرایند موفقیت در بازار بورس است، خصوصاً در معامله. اگر می‌خواهید به معامله‌گری حرفه‌ای تبدیل شوید، باید علاوه بر آموختن نحوه انجام معاملات،‌درست ضرر کردن را آموخته باشید.

شاید این موضوع خیلی جذاب نباشد و شاید هم اصلاً نخواهید این مقاله را بخوانید؛ اما به شما قول می‌دهم که در این صورت، اشتباه بزرگی را مرتکب می‌شوید! اگر به اهمیت ضرر کردن صحیح در بازار واقف نشوید، هیچ‌گاه نخواهید توانست در مقام یک معامله‌گر پول به دست آورید و سود کنید. بنابراین، اگر می‌خواهند بدون ضرر کردن، یک‌شبه پولدار شوند، نیازی نیست تا ادامه این مطلب را بخوانید! اما آن‌هایی که واقعاً می‌خواهند شانسشان در کسب سود مستمر در بازار را افزایش دهند، لطفاً به ادامه مطلب بپردازید.

آمادگی ذهنی کسب کنید

ذهنتان را برای درست ضرر دادن آماده کنید. گاهی معامله‌گران تازه‌کاری را می‌بینم که به طرق مختلف سعی می‌کنند از ضرر کردن اجتناب کنند. انسان‌ها به‌صورت غریزی، طوری برنامه‌ریزی‌شده‌اند تا از شکست فرار کنند؛ این مسئله کاملاً طبیعی است. اما وقتی پای معامله‌گری در میان باشد، این برنامه‌ریزی به ما آسیب‌های زیادی زده و نتیجه آن‌هم چیزی نیست جز ریال‌های بی‌زبانی که در بازار بورس دود شده و به هوا می‌رود!

متأسفانه، ضرر کردن بخشی از معامله است؛ در غیر این صورت،‌همه فعالین بازار الآن میلیاردر بودند؛ و همگی می‌دانیم که چنین چیزی ممکن نیست. این‌یک واقعیت است؛ شما بالاخره در معاملاتتان ضرر می‌دهید. اگر این ضررهای از قبل تعیین‌شده و محاسبه‌شده را ندهید، مطمئن باشید که در یکجایی، بالاخره، ضرری خانمان‌سوز را تجربه خواهید کرد و بخش زیادی از سرمایه‌تان را به باد می‌دهید. یادتان باشد؛ شما می‌توانید بروز ضرر را به تعویق بیندازید اما نمی‌توانید به‌طور کامل از آن اجتناب کنید و یک همبستگی مستقیمی میان میزان به تعویق انداختن ضرر و بزرگی آن وجود دارد. کاری که ما می‌توانیم انجام دهیم “صرفاً” مدیریت این ضررهاست.

باید ضرر را به‌عنوان هزینه فعالیت در بازار بپذیریم. هر تجارتی هزینه‌هایی دارد که برای کسب سود، باید آن‌ها را پذیرفت. اگر شما رستورانی داشته باشید، با هزینه‌های عملیاتی همچون غذا، نیروی کار، اجاره، قبوض و … روبرو خواهید بود. اگر درآمد شما از تمامی این هزینه‌ها پیشی بگیرد، شما سود می‌کنید و در غیر این صورت،‌ضرر خواهید کرد.

درنتیجه، در معامله‌گری هم هزینه‌های شما، ضرر دادن در معامله و همین‌طور کارمزد کارگزار است. اگر به ضررهای معاملاتی‌تان به‌عنوان بخشی از هزینه‌های معاملات بنگرید، تفکرتان را از «اجتناب از ضرر» به «مدیریت ضرر» هدایت می‌کنید.

درست زیان دادن را یاد بگیریم!

باید درست زیان دادن را یاد بگیریم؛ با این کار ، یاد هر آنچه باید درباره بورس بدانید می‌گیریم تا ضررهایمان را کمتر از درصد مشخصی در هر معامله کنترل کنیم؛ منظورم همان نسبت سود به زیان در معاملات است. نکته مهم این است که شما تصمیم می‌گیرید که چه مقدار از پولتان را در هر معامله به خطر بیندازید؛ درنتیجه، این توانایی به شما قدرت حذف سورپرایزها و درنتیجه، حذف احساسات و هیجان در بازار را می‌دهد.

معمولاً معامله‌گران به دو دلیل پس از شکست دچار درد و ناامیدی می‌شوند:

• انتظار دارند که در معامله‌ای سود کنند اما در عوض، ضرر می‌کنند
• آن‌ها پول بیشتری، در مقایسه با مقداری که به لحاظ روانی قادر به پذیرش آن هستند،‌از دست می‌دهند

خوشبختانه، اگر تصمیم بگیرید که با خودتان صادق باشید و حقیقت را بپذیرید، به‌راحتی می‌توانید بر این مسائل غلبه کنید. برای مدیریت انتظاراتتان از معامله، شما باید بدانید که در هر معامله‌ای ممکن است ضرر کنید و شما هیچ‌وقت نمی‌توانید به‌طورقطع، مطمئن باشید که در کدام معامله (البته با رعایت لبه معاملاتی‌تان) سود خواهید کرد و در کدام‌یک ضرر خواهید داد. درنتیجه، هیچ‌وقت، حتی زمانی که همه‌چیز در ظاهر به نفع شماست، نباید انتظار سود از معامله‌ای داشته باشید.

به همین دلیل، شما هیچ‌وقت نباید بیش از مقداری که به لحاظ احساسی و ذهنی قادر به تحمل از دست دادنش هستید، در معامله‌ای ریسک کنید. و با توجه به اینکه شما هیچ‌وقت نخواهید دانست که در کدام معامله سود می‌کنید و در کدام معامله ضرر می‌دهید، درواقع، نمی‌توانید در معامله‌ای، بیش از چنین سطوحی، ریسک بپذیرید. اما اگر درهرصورت،‌این کار را انجام دادید، دیگر خودتان مقصرید و تمامی اشتباهات معاملاتی‌ای که درنتیجه این‌یک اشتباه مرتکب خواهید شد هم تقصیر کسی جز خودتان نخواهد بود.

این نکته را به خاطر داشته باشید: برای اینکه بتوانید درست ضرر بدهید، ابتدا باید تفکرتان نسبت به ضرر را تغییر دهید. شما باید از «اجتناب از ضرر» به‌سوی پذیرش آن‌ها و یادگیری نحوه کنترل و مدیریت آن‌ها گام بردارید. شما باید «انتظارتان از کسب سود در هر معامله» را به قبول این حقیقت که نمی‌توان در هر معامله‌ای سود کرد، تغییر دهید. شما نمی‌دانید در کدام معامله سود خواهید کرد و در کدام‌یک ضرر ؛ همین‌طور باید از پذیرفتن ریسکی بیش ازآنچه در هر معامله به لحاظ ذهنی و روحی قادر به پذیرش آن هستید، به‌شدت اجتناب نمود.

چطور درست ضرر کنیم

خب؛ شما تا بدین جای مطلب را خوانده‌اید و ماهیت معامله‌گری را نیز پذیرفتید؛ منظورم همان توزیع تصادفی معاملات سود ده و زیان ده است.

حال بیایید به ۵ روش ساده که روش درست ضرر کردن در هر معامله را نشان می‌دهد، بپردازیم:

1. قدم اول، پذیرش این است که شما درهرصورت ضرر خواهید کرد. وقتی این مسئله را پذیرفتید، می‌توانید به قدم دوم بروید که در مورد آماده‌سازی یک برنامه جهت به حداقل رساندن ضررهایتان است.
2. سپس، مقداری که می‌توانید در هر معامله ازدست‌داده و به لحاظ احساسی و ذهنی، آن را می‌پذیرید، را تعیین کنید. یادتان باشد که نباید ریسک را به درصد محاسبه کنیم؛ بلکه باید آن را برحسب تومان عنوان کنیم.
3. حال باید اندازه موقعیتتان در هر معامله را تعیین کنید. برای این کار، باید در ابتدای امر، حد ضررتان را تعیین کنید و سپس، ببینید که چه تعداد سهم را می‌توانید معامله کنید و درعین‌حال از حد زیانِ ‌تعیین‌شده در هر معامله، فراتر نروید. یادتان باشد که حد ضررتان را بر اساس ماهیت بازار و نه میزان طمع یا احساساتتان تعیین کنید! بعد از انجام معامله و تعیین نقاط ورود، خروج و اندازه موقعیتتان، باید برای مدتی بی‌خیال معامله‌تان بشوید. یکی از مهم‌ترین راه‌های یادگیری درست ضرر دادن این است که در معاملاتتان بیش‌ازحد دخالت نکنید. در بسیاری از اوقات، خارج کردن خودتان از معادله بعد از انجام معامله، بهترین راه است و من این راه را به‌تمامی تازه‌واردها به دنیای بورس پیشنهاد می‌دهم.
4. سعی نکنید از ضرر اجتناب کنید. درست در اینجاست که روانشناسی وارد عمل می‌شود و می‌تواند کل قضیه را به هم بریزد. شما نباید اشتباهات بزرگی همچون جابجا کردن حد ضررتان، هم‌زمان با پایین آمدن قیمت، مرتکب شوید. یادتان باشد شما نمی‌توانید از ضرر فرار کنید و درنهایت، ضرر خواهید داد؛ حتی اگر موفق شوید برای این بار هم از آن اجتناب کنید، عادت بدی را در خود ایجاد خواهید کرد که درنهایت منجر به اشتباهی بزرگ به قیمت سرمایه معاملاتی‌تان خواهد شد. شما باید به استراتژی‌تان وفادار بمانید، منظم باشید و بپذیرید که بازار هر از چند گاهی شمارا متوقف خواهد کرد. یک خروج موفقیت‌آمیز از یک معامله می‌تواند رسیدن به سود یا پذیرفتن ضرر از پیش تعیین‌شده باشد. اگر آن ضرر را بپذیرید، کماکان خروجی موفقیت‌آمیز داشته‌اید. موفقیت، در چسبیدن به برنامه‌تان و منظم باقی ماندن نهفته است.

تفکرات نهایی درباره درست ضرر دادن

از شما می‌خواهم نکات این مقاله را دست‌کم نگیرید؛ در این صورت، بزرگ‌ترین اشتباه یک معامله‌گر را مرتکب خواهید شد. این موارد شاید بدیهی به نظر بیایید اما یادگیری آن حداقل برای شخص بنده هزینه‌های سنگینی در برداشته است. شما باید غرور و احساستان به کسب سود در هر معامله را کنار بگذارید چون هر دو مورد منجر به ضرر شما در بازار می‌شوند و شما هم نمی‌خواهید ضرر کنید.

معامله‌گری برای اکثر افراد دشوار است زیرا آن‌ها نمی‌توانند با این حقیقت کنار بیایند که در کنار سود در معاملات، ضرر را هم تجربه خواهند کرد. اکثر آن‌ها با تلاش جهت اجتناب از ضرر، نتایج بدی را از ضررهایشان کسب می‌کنند و با این کارها یک هیولا می‌سازند؛ این هیولا، همان عادات معاملاتی بد است که درنهایت، حساب معاملاتی‌شان را صفر خواهد کرد. پیش‌تر بارها تأکید کردم که این عادات هر آنچه باید درباره بورس بدانید ماست که تصمیماتمان را می‌سازد؛ کتاب «اثر مرکب از دارن هاردی» را هم معرفی نمودم.

تنها راه برد در معاملات، کنترل و مدیریت ضررهایتان است تا با کنترل آن درنهایت، سودی را برایتان به‌جا بگذارند. یادتان باشد معامله‌گری درست مانند داشتن یک بیزنس است؛ درآمد شما باید از هزینه‌هایتان فراتر رود تا سود کسب کنید.