استاپ لول (stop level) چیست؟

.

حساب کتاب در این بازار

در این صفحه، حساب کتاب های اولیه، جهت معاملات در این بازار مرور خواهد شد:

۱. پیپ (PIP) چیست؟ (Price Interest Point)

کوچک ترین واحد ارزش نرخ جفت ارزها و سایر محصولات در بازار فارکس می باشد. این کلمه در بین تمامی معامله گران بازار فارکس مورد استفاده قرار می­‌گیرد و معیار اندازه گیری میزان تغییر قیمت در جفت ارزها و سابر محصولات می­‌باشد.

در جفت ارزها و گاز هر پیپ ۰.۰۰۰۱ قیمت می باشد. در واقع به عدد چهارم بعد از ممیز در قیمت جفت ارزها PIP گفته می شود، البته شایان ذکر است که موارد استثنا نیز وجود دارد که در ادامه توضیح خواهیم داد.

• در نظر داشته باشید با توجه به اینکه قیمت گاز در دیده بان بازار با ۳ رقم بعد از اعشار نمایش داده می شود هر یک واحد تغییر در رقم سوم بعد از اعشار معادل ۱۰ پیپ می باشد.

نکته مهم:عددی که بعد از پیپ می آید را پیپت (Pipette) گویند. پیپت در اصل رقم پنجم بعد اعشار می‌­شود و از پیپ ۱۰ برابر کوچک تر است. (به جز موارد استثنا)

موارد استثنا در محاسبه پیپ

• هر جفت ارزی که یک طرف آ JPY باشد. یک پیپ، عدد دوم بعد از اعشار می باشد یا به عبارتی ۰.۰۱ نرخ جفت ارز است.
  • عددی که در این جفت ارزها، بعد از پیپ می آید (رقم سوم بعد از اعشار) هم پیپت هستند.
  • EURUSD : فرض کنید قیمت جفت ارز EUR/USD در حال حاضر ۱.۳۱۴۵ است ولی در نیم ساعت آینده قیمت به ۱.۳۱۷۵ تغییر می­کند. در واقع ۳ پیپ قیمت افزایشپیدا کرده است.
  • USDJPY: فرض کنید قیمت جفت ارز USD/JPY در حال حاضر ۱۱۴.۳۵۸ است ولی طی چند ساعت آینده قیمت به ۱۱۴.۳۳۳ تغییر می­کند. در واقع ۲.۵ پیپ قیمت نزول پیدا کرده است.
  • GASus : فرض کنید قیمت GASus در حال حاضر ۳.۷۱۸ است ولی یک روز بعد، قیمت به ۳.۷۵۶ تغییر می­کند. در واقع ۳۸۰ پیپ قیمت افزایش پیدا کرده است.
  • XAUUSD: فرض کنید قیمت جفت ارز XAUUSD در حال حاضر ۱۸۰۹.۲۲ است ولی طی چند ساعت آینده قیمت به ۱۸۰۸.۲۲ تغییر می­کند. در واقع ۱۰۰ پیپ قیمت کاهش پیدا کرده است.

  ۲. لات در معاملاتLOT

  در بازار فارکس ، خرید و فروش با واحدی استاندارد به نام لات انجام میشود. در واقع Lot واحد اندازه گیری حجم معاملات در فارکس می باشد.

  یکی از فیلد هایی که قبل از شروع معامله بایستی مشخص شود، Volume (حجم معامله) می باشد که نسبتی از لات استاندارد می باشد.

  حجم معامله = X * لات استاندارد

  مقدار لات استاندارد محصولات متفاوت می باشد. در دیده بان بازار (Market Watch) روی محصول و نماد مورد نظر کلیک راست کنید، با انتخاب Specification وارد بخش توضیحات محصول شوید. Contract size مقدار لات استاندارد را نشان می دهد.

  ۳.ارزش هر پیپ(Per PIP Value)

  محاسبه ارزش تغییر هر پیپ از این نظر بسیار اهمیت دارد که معامله گر می تواند با محاسبه سود و ضرر معاملات خود، ریسک معاملات خود را کنترل نماید. اگر معامله گر ارزش پیپ را نداند نمی تواند اندازه یک پوزیشن ایده آل را برای معاملات به صورت دقیق محاسبه کند و در نتیجه میزان ریسک در معاملات وی یا خیلی کم و یا بیش از حد خواهد بود.

  همیشه این نکته را در نظر بگیرید که ارزش پیپ را ارز دوم (ارز سمت راست) تعیین می کند.

  ارزش پولی هر پیپ تحت تأثیر چند عامل است:

  • نماد و محصول در حال معامله
  • حجم معامله
  • نرخ ارز
  • ارز پایه حساب معاملاتی
    • توضبحاتی که برای محاسبه ارزش هر پیپ در ذیل ارائه خواهد شد برای حساب هایی با ارز پایه دلار می باشد که معامله گرانی که حساب با ارز پایه IRT با بورو دارند می توانند از نرخ برابری در دیده بان بازار استفاده کنند.

    محاسبه ارزش پیپ برای محصولاتی قسمت دوم (سمت راست) دلار آمریکا باشد XXX/USD

    ارزش دلاری هر ۱ پیپ تغییر در قیمت = تغییر در قیمت بابت هر ۱ پیپ لات استاندارد*حجم معامله

    • جفت ارزهایی که طرف دوم دلار آمریکا می باشد: ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۱۰ دلارمی باشد ==> ۰.۰۰۰۱ * ۱۰۰،۰۰۰ * ۱ = ۱۰ دلار
    • طلا (XAUUSD): ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل۱ دلار می باشد ==> ۰.۰۱* ۱۰۰ * ۱ = ۱ دلار
    • نقره (XAGUSD): ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۵۰ دلار می باشد ==> ۰.۰۱ * ۵۰۰۰ * ۱ = ۵۰ دلار
    • گاز (GASus): ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۱ دلار می باشد ==> ۰.۰۰۰۱ * ۱۰،۰۰۰ * ۱ = ۱ دلار
    • نفت (OILus): ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۱۰ دلار می باشد ==> ۰.۰۱ * ۱،۰۰۰ * ۱ = ۱۰ دلار
      

    محاسبه ارزش پیپ برای محصولاتی که دلار در قسمت اول نماد باشد USD/XXX

    ارزش دلاری هر ۱ پیپ تغییر در قیمت = تغییر در قیمت بابت هر ۱ پیپ * لات استاندارد * حجم معامله / نرخ USD/XXX

    • فرض کنید نرخ خرید نماد USD/JPY در این لحظه ۱۱۴.۳۳۳ می باشد ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۸.۷۵ دلار می باشد ==> ۰.۰۱ * ۱۰۰،۰۰۰ * ۱ / ۱۱۴.۳۳۳ = ۸.۷۵ دلار

    محاسبه ارزش پیپ برای جفت ارزهای فرعی XXX/YYY

    نکته ای که برای محاسبه ارزش پیپ به خصوص جفت ارزهای فرعی در نظر بگیرید این است که ارز دوم (ارز سمت راست) در جفت ارز تعیین کننده ارزش هر پیپ می باشد.

    ارزش دلاری هر ۱ پیپ تغییر در قیمت = تغییر در قیمت بابت هر ۱ پیپ * لات استاندارد * حجم معامله / نرخ USD/YYY

    USD/YYY = ۱ / (YYY/USD)

    • شما قصد معامله جفت ارز EURGBP را دارید، جهت محاسبه ارزش پیپ بایستی استاپ لول (stop level) چیست؟ استاپ لول (stop level) چیست؟ قیمت USDGBP را داشته باشید با توجه به اینکه در دیده بان بازار به نرخ GBPUSD که ۱.۳۳۹۷۷ است دسترسی داریم ابتدا نرخ USDGBP را محاسبه کرده و سپس ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد محاسبه می شود.
      ارزش هر پیپ در یک لات استاندارد معادل ۱۳.۴ دلار می باشد ==> ۰.۰۰۰۱ * ۱۰۰،۰۰۰ * ۱ / ۰.۷۴۶۴ = ۱۳.۴دلار

    ۴. مارجین - مارجین آزاد - مارجین لول

    مارجین (Margin)
    هنگام معاملات فارکس، برای باز کردن و حفظ موقعیت جدید نیاز به سرمایه کمی است. این سرمایه به عنوان مارجین شناخته می شود. مارجین یا (Required Margin) پولی است که کارگزار به عنوان وجه الضمان در هنگام پوزیشن گرفتن،در ححساب معاملگه گر مسدود و بلوکه می کند، این پول بلوکه شده، با بسته شدن معامله با سود و زیان محاسبه شده، به حساب معامه گر بر می گردد. در واقع مارجین یک کارمزد یا هزینه معامله نیست. مارجین “وجه ضمانتی” است که می توان به واسطه آن معامله را باز نگه داشت.
    سه مفهوم مارجین، ضریب اهرم و شرط مارجین با یک دیگر در ارتباط هستند. ضریب اهرمی توسط معامله گر و شرط مارجین توسط کارگزاری تعیین می شود.

    • شرط مارجین (Margin Requirement): به صورت درصدی از اندازه کل پوزیشن بیان می شود. که در بخش Specification هر نماد قابل مشاهده است. در کارگزاری فارکسر شرط مارجین اکثر جفت ارزها 1% ، نفت، طلا و نقره 2% و گاز 5% می باشد.
      

    محاسبه مارجین جفت ارزهایی که ارز اول (سمت چپ) آن ها دلار می باشد USD/XXX
    در محاسبه مارجین این جفت ارزها نرخ محصول هیچ تآثیری بر محاسبه مارجین ندارد.

    مارجین مورد نیاز برای هر معامله = شرط مارجین * حجم معامله* لات استاندارد/ ضریب اهرمی

    • فرض کنید نرخ خرید نماد USD/JPY در این لحظه ۱۱۴.۳۳۳ و ضریب اهرمی حساب ۱:۱۰۰ می باشد مارجین مورد نیاز برای ۰.۱ لات معامله خرید بر این محصول برابر است با ۱*۰.۱*۱۰۰،۰۰۰ / ۱۰۰ = ۱۰۰ دلار

    محاسبه مارجین محصولاتی که ارز دوم (سمت راست) آن ها دلار می باشد XXX/USD

    مارجین مورد نیاز برای هر معامله = شرط مارجین * حجم معامله* لات استاندارد*نرخ لحظه/ ضریب اهرمی

    • فرض کنید نرخ خرید نماد EUR/USD در این لحظه ۱.۱۳۱۴۵ و ضریب اهرمی حساب ۱:۱۰۰ می باشد مارجین مورد نیاز برای ۰.۱ لات معامله خرید بر استاپ لول (stop level) چیست؟ این محصول برابر است با ۱*۰.۱*۱۰۰،۰۰۰*۱.۱۳۱۴۵ / ۱۰۰ = ۱۱۳.۱۵ دلار
    • فرض کنید نرخ فروش نماد XAUUSD در این لحظه ۱۸۰۹.۲۲ و ضریب اهرمی حساب ۱:۱۰۰ می باشد مارجین مورد نیاز برای ۰.۱ لات معامله فروش بر این محصول برابر است با ۲*۰.۱*۱۰۰*۱۸۰۹.۲۲ / ۱۰۰ = ۳۶۱.۸۴ دلار

    محاسبه مارجین جفت ارزهای فرعی XXX/YYY

    بر خلاف محاسبات ارزش پیپ ، در محاسبه مارجن جفت ارزهای فرعی، ارز اول ( ارز سمت چپ) اهمیت بیشتری دارد و در محاسبات مارجین نرخ جفت ارز XXX/USD تآثیر گذار می باشد:

    مارجین مورد نیاز برای هر معامله = شرط مارجین * حجم معامله* لات استاندارد*نرخ لحظهXXX/USD / ضریب اهرمی

    • جهت محاسبه مارجین مورد نیاز برای ۰.۱ لات معامله فروش بر نماد EURGBP و ضریب اهرمی ۱:۱۰۰ بایستی نرخ فروش EURUSD را جهت محاسبات از دیده بان بازار دریافت کنید ۱*۰.۱*۱۰۰،۰۰۰*۱.۱۳۱۴۵/ ۱۰۰=۱۱۳.۱۵ دلار

    مارجین آزاد (Free Margin)
    مارجین آزاد موجودی است که جهت باز کردن پوزیشن و معامله جدید و یا حتی برداشت مبلغ از حساب در دسترس می باشد.

    
    مارجین آزاد = (اکوئیتی یا موجودی لحظه) - مارجین

    سطح مارجین (Margin Level)
    مفاهیم مارجین لول، مارجین کال و استاپ اوت از اهمیت بالایی برخوردار هستند. سطح مارجین در واقع یک معیار جهت سنجش این است که معامله گر امکان معامله دارد یا خیر. در کارگزاری فارکسر محدودیت سطح مارجین ۱۰۰ درصد می باشد این محدودیت، کال مارجین نام دارد. سطح مارجین صد در صد به معنی این است که سطح مارجین استفاده شده و اکویتی شما برابر می باشد و شما نمی توانید موقعیت و معامله جدیدی را باز کنید.

    سطح مارجین = (اکوئیتی / مارجین) × ۱۰۰

    کال مارجین (Call Margin)
    معامله گر در زمانی که حسابش Call Margin می شود، می تواند:

    ۱. چنانچه تحلیل معامله گر از روند معاملات در حال اجرا، تغییر روند باشد، می تواند با افزایش موجودی (واریز وجه)، پوزیشن های خود را نگه دارد.

    ۲. چنانچه تحلیل بر این باشد که روند تغییری نمی کند، بهتر هست در زمان کال مارجین معامله در حال ضرر بسته شود تا از ضرر بیشتر جلوگیری شود.

    استاپ اوت (Stop-Out)
    در کارگزاری های مختلف سطحی پایین تر از سطح کال مارجین وجود درارد که به آن سطح Stop-Out گفته می شود.
    هنگامی که سطح مارجین به ۹۰ درصد برسد، پوزیشن در ضرر به صورت خودکار بسته می شود. چنانچه معامله گر چندین معامله در ضرر داشته باشد، ابتدا فقط یک موقعیت که ضرر بیشتری دارد به صورت خودکار بسته می شود و سطح مارجین، مجددا محاسبه خواهد شد.

    ۵. بالانس- اکوئیتی

    بالانس (Balance)
    بالانس و موجودی حساب، همان سرمایه اولیه معامله گر می باشد که با انجام معامله کم یا زیاد می شود.
    بالانس یا موجودی حساب در فارکس تا پایان بسته شدن معامله هیچ گونه تغییری نمی کند و پس از بسته شدن ترید سود یا زیان حاصله از معامله بر Balance اعمال می شود.

    در واقع بالانس در زمانی که مشتری معامله ای نداشته باشد، حداکثر مبلغ قابل برداشت تریدر می باشد.

    اکوئیتی (Equity)
    اکوئیتی همان موجودی لحظه می باشد که از فرمول زیر به دست می آید:

    اکوئیتی= بالانس + مقدار متغیر سود یا ضرر معاملات باز

    در نظر داشته باشید در زمانی که شما هیچگونه معامله و یا موقعیت بازی نداشته باشید سود یا ضرر متغیری هم ندارید. بنابر این در این حالت مقدار اکوئیتی و مقدار بالانس یکسان و برابر است.
    

    انواع درخواست های معاملاتی در بازار فارکس (Order type)

    اما pending order چند نوع دارد که هر کدام کاربردهای متفاوتی برای خرید و فروش دارند.

    انواع pending order

    • Buy stop: فرض کنید می خواهیم نفت را در قیمت بشکه ای 65 دلار بخریم. هم اکنون در یک روند صعودی قیمت 62 دلار هست. فکر میکنیم اگر قیمت به 65 دلار برسد نشان دهنده حجم زیاد تقاضا برای نفت تایید قطعی روند صعودی است. ما باید یک درخواست خرید در قیمت 65 دلار به کارگزاری خود بدهیم.
    • اما چگونه؟وارد حساب معاملاتی خود میشویم، روی نفت کلیک میکنیم و pending order را انتخاب میکنیم. در بخش انواع pending order روی گزینه BUY STOP کلیک میکنیم.
    • BUY STOP: برای معاملاتی هست که قیمتی که می خواهیم برای خرید سفارش دهیم بالاتر از قیمت اکنون بازار هست. مثلا در یک روند صعودی می توانیم در قیمت های بالاترBUY STOP بگذاریم که هر چه قدر قیمت صعود می کند، به صورت اتوماتیک خریدهای ما فعال شود.
    • Buy limit: هنگامی که می خواهیم درخواست خرید یک سیمبل را در پایین تر از قیمت کنونی بدهیم از buy limit استفاده میکنیم.
    • مثال: اکنون قیمت سهام اپل 170 دلار هست و شما می خواهید اگر قیمت 150 رسید سهام اپل را خریداری کنید. پس از گزینه buy limit استفاده میکنیم.
    • sell stop: اگر بخواهیم در یک روند نزولی، در قیمتی پایین تر از قیمت کنونی بازار نمادی را بفروشیم، از sell stop استفاده میکنیم.
    • مثال: مثلا در سال 2008، بعد از اینکه شاخص داوجونز شروع به ریزش کرد، شما تصمیم می گیرید در روند نزولی داوجونز را بفروشید و از پایین آمدن بازار کسب سود کنید.مثلا قیمت در 14000 بوده، شما می توانستید چند سفارش فروش در قیمت های 13000، 12000، 10000 و …بگذارید و هنگامی که قیمت بازار به قیمت درخواستی شما رسید، کارگزاری به صورت اتوماتیک برای شما این معامله را انجام می دهد.
    • Sell limit: هنگامی که شما می خواهید سیمبلی را در قیمتی بالاتر از قیمت اکنون بفروشید، از گزینه Sell limit استفاده میکنیم.
    • مثال: هم اکنون قیمت طلا در 1290 هست و می خواهیم هنگامی که قیمت به 1300 رسید طلا را بفروشیم. زیرا فکر میکنیم بعد از رسیدن به این قیمت طلا فرو میریزد. در اینجا باید از سفارش Sell limit استفاده کنیم.
    • Order price: در معاملاتی که به صورت pending هستند، ما باید قیمت خرید و یا فروش را به کارگزار خود اعلام کنیم. Order price قیمت مطلوب ما برای انجام سفارشات هست.
    • Order time:هنگامی که از pending استفاده میکنیم، می توانیم زمان انجام معامله را مشخص کنیم. آیا می خواهیم معامله همین امروز انجام شود، یا هر زمانی که رسید به آن قیمت صورت گیرد، و یا یک روز مشخص مدنظرمان هست.
    • Position: به معاملاتی که در بازار انجام شده است، پوزیشن نیز میگویند. به عنوان مثال طلا خریده ایم و میگوییم در طلا پوزیشن خرید داریم.
    • Volume: هنگامی که می خواهیم در بازار فارکس معامله کنیم، باید حجم و تعداد دارایی ای را که می خواهیم بخریم را مشخص کنیم. به عنوان مثال چند سهام اپل، چند بشکه نفت، چند اونس طلا، چند عدد بیت کوین و… برای مشخص کردن حجم در بازار فارکس از معیاری به عنوان لات استفاده می شود. هر لات تقریبا برابر است با 100 هزار از ارز پایه و یا تقریبا 100 هزار دلار.

    برای اطلاعات کامل درباره حجم در بازار فارکس به مقاله مفهوم لات (Lot Forex) مراجعه کنید.

    • Stop loss: یکی از مواردی که حتما هر معامله گری باید با آن باشد، حدضرر گذاشتن در بازار فارکس هست. فرض کنید ما طلا را در قیمت 1300 خریدیم و چند روز به آن نگاهی نمیکنیم. وقتی باز می گردیم میبینیم که طلا ریزش کرد و به قیمت 1280 رسیده است و ما تمام پول خود را از دست داده ایم.
      چه درسی از این اتفاق می گیریم؟ ما می توانستیم حد ضرر بگذاریم. حد ضرر یعنی به کارگزار خود بگوییم هنگامی که قیمت به عدد 1290 رسید معامله من را ببند. من نمی خواهم بیشتر از این ضرر کنم. هنگامی که داریم معامله خود را چه به صورت instant execution و یا pending انجام میدهیم می توانیم حد ضرر خود را مشخص کنیم. توجه کنید حدضرر برای خرید، پایین تر از قیمت فعلی بازار است و برای فروش بالاتر از قیمت بازار است.
    • Take profit: حد سود نیز مانند حد ضرر اهمیت زیادی در بازار فارکس دارد. حد سود قیمتی هست که ما می خواهیم پوزیشن مان در آن قیمت با سود بسته شود. به عنوان مثال طلا را در قیمت 1300 خریده ایم، برای کارگزار خود سفارشی می گذاریم که اگر قیمت به 1305 رسید پوزیشن ما را با سود ببندد. در هنگام سفارش گذاری می توانیم حد سود معامله خود را انتخاب کنیم. توجه کنید حدسود برای خرید، بالا تر از قیمت فعلی بازار است و برای فروش پایینتر از قیمت بازار است.
    • Balance: به موجودی حساب شما بدون در نظر گرفتن معاملات باز Balance میگویند.
    • Equity:به موجودی حساب شما با احتساب کردیت، سود و زیان معاملات باز و بونوس Equity میگویند. به عنوان مثال اگر شما 1000 دلار در حساب خود داشته باشید، مجموع معاملات بازتان 300 دلار سود باشد، Equity شما 1300 دلار هست و Balance شما 1000 دلار.
    • Margin:هنگامی که ما حساب خود را در بازار فارکس شارژ میکنیم، با توجه به اهرم ( leverage) حساب معاملاتی خود کارگزاری به ما یک اعتبار معاملاتی می دهد. به عنوان مثال، اگر ما یک حساب 1000 دلاری داشته باشیم و اهرم حساب ما 1:100 باشد، ما می توانیم در بازار فارکس تقریبا 100 هزار دلار( 1 لات) معامله کنیم. قبل از انجام معامله مارجین حساب ما صفر است و هنگامی که اولین معامله خود را انجام میدهیم با توجه به حجم معامله مارجینی به حساب ما اضافه می شود.
    • مثال: به عنوان مثال ما 1000 دلار در حساب خود داریم و اهرم حساب 1:100 هست. یعنی کارگزاری به ما 100 برابر پول مان را اعتبار معاملاتی می دهد. ما 0.01 لات یورو به دلار بخریم، اندازه 10 دلار از حساب ما مارجین برداشته می شود. به زبانی دیگر مارجین مقداری است که به ازای هر معامله در حساب ما قفل می شود و دیگر نمی توانیم معامله ای انجام بدهیم.
    • Free margin: مارجین آزاد به مارجین استفاده نشده در حساب ما میگویند. به عنوان مثال ما یک حساب 1000 دلاری با اهرم 1:100 داریم. 0.01 لات یورو به دلار خریداری میکنیم و 10 دلار مارجین می گیرد و 10 دلار نیز از مارجین آزاد ما کم می کند. حالا اگر ما چند تا معامله داشته باشیم و مارجین آزادی برای مان نمانده باشد، هنگامی که درخواست معامله جدید میدهیم، سیستم به شما خطا not enough money ( کافی نبودن پول) را می دهد. بنابراین مارجین آزاد برای انجام معامله جدید لازم هست و اگر مارجین آزاد ما به اندازه مارجین آزادی که برای خرید و یا فروش یک دارایی لازم هست نباشد، سیستم معامله را قبول نمی کند.
    • نحوه محسابه مارجین آزاد:
      Equity + margin= free margin
      اکویتی + مارجین= مارجین آزاد
      یعنی اگر ما یک معامله ای داشته باشیم که در سود باشد به مارجین آزاد ما اضافه می شود و می توانیم معاملات بیشتری انجام دهیم.
    • Margin level: سطح مارجین و یا مارجین لول از تقسیم equity بر margin به دست می آید و در صفحه معاملات شما نمایش داده می شود. به عنوان مثال ما اگر 1000 دلار در حساب معاملاتی خود داشته باشیم و 0.2 لات یورو به دلار بخریم که تقریبا 200 دلار مارجین استفاده می کند. اگر در لحظه اول حساب ما در سود و ضرر خاصی نباشد و عدد اکویتی اندازه موجودی حساب (balance) باشد، مارجین لول ما می شود:
      1000/200*100%= 500%این عدد در صفحه معاملات کنار مارجین و… نمایش داده می شود. بیشترین استفاده سطح مارجین و یا مارجین لول در شناسایی margin call level و stop out level هست.
    • Stop out level: استاپ اوت یک اتفاق ناخوشایند هست برای تمامی معامله گران. زیرا هنگامی که حساب ما به سطح استاپ اوت می رسد، تمامی معاملات ما به صورت اتوماتیک بسته می شود و تنها اندکی از پول ما باقی می ماند.

    اما چرا معاملات ما بسته می شوند؟
    معامله در بازار فارکس، بازار آتی و CFD همراه با اهرم و یا لوریج هست. یعنی اگر مابه ازای هر یک دلاری که در حساب خود داریم، کارگزاری چندین دلار به ما اعتبار معاملات می دهد که معامله کنید و کسب سود کنیم. اما ما نمی توانیم که پول کارگزاری را ضرر کنیم، فقط می توانیم با آن برای خرید استفاده کنیم. زیرا در این صورت کارگزاری هر روز باید بیاید جلوی در خانه ما تا پولی که ما در معاملات ضرر کردیم را از ما بگیرد و بدهی خود را پس بگیرد. و طبیعتا ما نیز آن را پرداخت نمیکنیم.

    بنابراین مجبور هست که اگر معاملات شما به حدی برسد که احتمال صفر شدن حساب شما وجود داشته باشد، معاملات شما را ببندد و پول خود امن نگه دارد. ابتدا هنگامی که به سطح مارجین کال می رسد به ما اخطار می دهد و پیشنهاد می کند که حساب خود را شارژ کنیم. اما اگر همچنان حساب ما در ضرر فرو رفت، معاملات ما را میبندد. به این عمل استاپ اوت میگویند.

    از کجا بدانیم که در چه عددی تمام معاملات ما بسته می شود؟

    اولین نکته ای که لازم هست نحوه محاسبه سود و زیان در بازار فارکس هست. برای اطلاعات درباره چگونگی محسابه پیپ مقاله مفهوم پیپ (pip) را مطالعه کنید. هر کارگزاری ای سطح استاپ اوت متفاوتی دارد. اما فرض کنید که سطح استاپ اوت اکانت معاملاتی ما 20% هست.

    این عدد به چه معناست؟

    این عدد یعنی اگر سطح مارجین ( Margin level) ما به 20% برسد، تمامی معاملات ما بسته می شود. به بیانی دیگر سطح استاپ اوت یعنی سطح مارجین ما به 20% برسد.

    مثال
    ما 1000 دلار در حساب خود داشتیم، 0.2 لات یورو به دلار خریدیم و مارجین استفاده شده ما 200 دلار است. حالا اگر سطح ضرر ما 960 دلار برسد و equity حساب ما 40 دلار باشد، سطح مارجین ما می شود 20% و در این لحظه معاملات ما به صورت اتوماتیک شروع به بسته شدن می کنند. ابتدا معاملاتی بسته می شوند که در سود هستند. اما اگر کافی نباشد و سطح مارجین ما همچنان زیر سطح استاپ اوت باشد، تمامی معاملات یک به یک بسته می شود تا جاییکه سطح مارجین به عددی بالاتر از 20% برسد. هم اکنون تمامی معاملات باز ما بسته شدند، equity balance ( موجودی حساب) نیز 40 دلار هستند و ما 960 دلار ضرر کردیم. به این سطح میگویند سطح استاپ اوت که بسیار مهم است. به عنوان یک معامله گر فارکس از سطح استاپ اوت حساب خود آگاهی داشته باشیم.

    تفاوت سیگنال اسپات و فیوچرز چیست؟+فیلم آموزشی

    یکی از رایج ترین سؤالات تریدرهای ارز دیجیتال تفاوت معاملات اسپات و فیوچرز است. هر یک از معاملات نقدی و آتی ویژگی ها و طرفداران خاص خود را دارند. در این مطلب از سری مقالات ارز دیجیتال دنیای ترید، به زبان ساده، به توضیح معاملات اسپات و فیوچرز و همچنین تفاوت سیگنال اسپات و فیوچرز می پردازیم.

    فیلم آموزشی تفاوت معاملات اسپات و فیوچرز

    منظور از سیگنال اسپات و فیوچرز چیست؟ در این فیلم کوتاه، به زبان ساده به بررسی تفاوت معاملات نقدی و آتی پرداخته ایم و در مورد نحوه استفاده از سیگنال اسپات و فیوچرز صحبت کرده ایم.

    شما می توانید شرح تفاوت معاملات نقدی و آتی و همچنین تفاوت سیگنال این دو معامله را در ادامه مطالعه کنید.

    معاملات اسپات (Spot) چیست؟

    معامله اسپات یا نقدی چیست؟ اصولاً معنی اسپات چیست؟

    

    معامله اسپات، یک معامله نقدی است. اسپات یعنی شما مقداری از یک ارز را با استفاده از موجودی حساب خود خریداری می کنید و این مقدار در همان لحظه به کیف پول شما واریز می شود و شما تا زمانی که این ارز را بفروشید صاحب آن هستید. در واقع هر ارزی که به روش اسپات خریداری شود، جزو asset یا دارایی شما محسوب می شود.

    معامله گر اسپات به امید افزایش قیمت در کف قیمت خرید می کند و با افزایش قیمت ارز، استاپ لول (stop level) چیست؟ سود خود را از بازار برداشت می کند. بنابراین بازار اسپات یک بازار یک طرفه است که در آن فقط می توان از رشد قیمت سود کرد.

    تریدر اسپات با نگاهی به گذشته بازار، سقف ها و کف ها را شناسایی و آن را با حال بازار مقایسه می کند. سپس با توجه به وضعیت کلی ارز و بازار ارز دیجیتال، پیش بینی می کند که ارز مورد نظر ارزش خرید دارد و به زودی رشد خواهد کرد. سپس پس از خرید، منتظر می ماند وقتی قیمت به جایی رسید که به نظرش رشد کافی را کرده و روند به زودی نزولی خواهد شد، ارز را به فروش می رساند و از بازار خارج می شود. معامله گر اسپات معمولاً برای سرمایه گذاری طولانی مدت یک ارز را خریداری می کند.

    

    به مثال بالا توجه کنید. تریدر پس از یک روند نزولی پرقدرت در نمودار یونی سواپ، سه کندل مثبت (سبز) می بیند و با سنجیدن شرایط بازار پیش بینی می کند روند تغییر یافته. بنابراین وارد معامله می شود و پس از تشکیل سقف، زمانی که تشخیص می دهد روند به زودی عوض می شود، ارز خود را فروخته و از بازار خارج می شود.

    معاملات فیوچرز (Futures) چیست؟

    معاملات فیوچرز یا آتی یعنی چه؟

    

    در بازار آتی، شما در حال خرید یا فروش قراردادهایی هستید که نشان دهنده ارزش یک ارز دیجیتال خاص است. وقتی یک قرارداد آتی خریداری می کنید، مالک ارز دیجیتال اصلی نیستید. درعوض، شما دارای قراردادی با توافق خرید یا فروش یک ارز دیجیتال خاص در تاریخ آینده هستید. به این ترتیب، مالکیت قرارداد آتی هیچ گونه مزیت اقتصادی مانند رای دادن و سهام گذاری به شما نمی دهد.

    با قراردادهای آتی می توانید از نوسانات قیمت سود ببرید. صرفنظر از افزایش یا کاهش قیمت ها، قراردادهای آتی شما را قادر می سازد تا به راحتی در تحرکات بازار شرکت کنید. به عبارت دیگر، شما می توانید به جای خرید دارایی پایه، با پیشبینی افزایش یا کاهش قیمت یک ارز دیجیتال کسب سود کنید. در ادامه به مفاهیم اصلی و اصطلاحات بازار فیوچرز می پردازیم.

    تفاوت اسپات و فیوچرز چیست؟

    معاملات نقدی و آتی چه تفاوت هایی با هم دارند؟

    هر یک از معاملات اسپات و فیوچرز ویژگی های خاص خود را دارند که باعث شده که هر یک از این دو معاملات طرفداران خاص خود را استاپ لول (stop level) چیست؟ داشته باشد.

    

    در ادامه به اصلی ترین تفاوت های معاملات اسپات و فیوچرز می پردازیم. شما با خواندن تفاوت های این دو بازار و شناخت مهارت های خود، براحتی متوجه می شوید که کدامیک از این دو بازار برای شما مناسب است.

    اصلی ترین تفاوت اسپات و فیوچرز: ریسک

    اصلی ترین تفاوت اسپات و فیوچرز این است که در معامله اسپات، ما یک ارز را خریداری می کنیم و این ارز جزو دارایی ما محسوب می شود. ممکن است پیش بینی ما درست از آب درنیاید و مقداری ضرر کنیم اما دارایی ما هرگز صفر نمی شود و در دراز مدت، وقتی ارز در روند صعودی افتاد، ضرر و زیان ما جبران می شود. اما در معاملات آتی، چون پای یک قرارداد در میان است، اگر اصول مدیریت ریسک را رعایت نکنیم و حد ضرر یا استاپ لاس برای معامله خود تعریف نکنیم، امکان دارد، ظرف چند دقیقه موجودی حساب ما صفر شود. بنابراین ریسک معاملات فیوچرز بیشتر است.

    دومین تفاوت بازار نقدی و آتی: دو طرفه بودن بازار فیوچرز

    بازار فیوچرز یا آتی یک بازار دو طرفه است. یعنی معامله گر می تواند در هر دو روند صعودی و نزولی کسب سود کند. در بازار فیوچرز ما ارز را خریداری نمی کنیم و بنابراین صاحب ارز نیستیم. بلکه یک قرارداد خریداری می کنیم و دارای قراردادی با توافق خرید یا فروش یک ارز دیجیتال خاص در آینده هستیم. ما در قالب این قرارداد، آینده روند را پیش بینی می کنیم و اگر تحلیل و پیش بینی ما درست از آب درآمد، کسب سود می کنیم. اگر تشخیص ما از آینده روند صعودی باشد، وارد معامله خرید می شویم که به آن «پوزیشن لانگ» می گویند، اگر تشخیص ما از آینده ارز روند نزولی باشد، وارد معامله فروش می شویم که به آن «پوزیشن شورت» می گویند. تریدرها در بازار آتی اصطلاحاتی از این قبیل استفاده می کنند: «ارز کاردانو را لانگ می کنم» یا «الان شرایط مناسبی برای ورود به پوزیشن شورت است» و یا به طور عامیانه تر می گویند: «لانگش رو گرفتم»

    سومین تفاوت بازار اسپات و فیوچرز : مارجین

    مفهوم مارجین چیست؟

    یکی دیگر از مفاهیم اصلی در معاملات آتی، مفهوم مارجین است. برای ورود به پوزیشن لانگ یا شورت و یا باز کردن یک معامله، نسبتی از موجودی حساب ما نزد صرافی بلوکه می شود و در عوض «لورج» یا «اهرم» دریافت می کنیم. اهرم اعتبار ما برای معامله را چند برابر می کند. برای مثال، با انتخاب اهرم x10، تریدر می تواند با ده برابر موجودی حسابش وارد پوزیشن شورت یا لانگ شود. این یعنی سود و یا زیانش 10 برابر افزایش می یابد.

    چهارمین تفاوت بازار نقدی و آتی: شارژ شبانه یا سواپ

    وقتی یک ارز را به صورت اسپات خریداری می کنیم و این ارز جزو دارایی ما محسوب می شود، می توانیم بدون داشتن دغدغه سواپ یا شارژ شبانه، سالیان سال این ارز را در کیف پول خود نگهداریم. این در حالیست که در معاملات فیوچرز به این علت که ما از صرافی لورج (وام اعتباری) برای معامله خود دریافت می کنیم، به ازای هر شب باز بودن پوزیشن، شارژ شبانه یا سواپ از حساب ما کسر می شود. در صورتیکه چند روز پوزیشن ما باز باشد، ممکن است سودی که از معامله به دست می آوریم را برای پرداخت شارژ شبانه از دست بدهیم! بنابراین شناختن ساعت کار معاملات در بازارهای جهانی بسیار مهم است که در چه سشنی یک معامله فیوچرز را باز می کنیم و در چه تایم فریمی ترید می کنیم.

    اسپات بهتر است یا فیوچرز؟

    بنابراین در پاسخ به این سؤال که معامله اسپات بهتر است یا آتی باید بگوییم معاملات آتی سود بیشتر و به موازات آن ریسک بیشتری نیز دارند. اگر شما تازه وارد هستید و هنوز فرصت یادگیری تحلیل تکنیکال را نداشتید، سمت معاملات آتی نروید و با معاملات اسپات آغاز کنید. گرچه برای اینکه تبدیل به یک معامله گر سودده شوید، باید دیر یا زود، آموزش تحلیل تکنیکال را در برنامه خود جای دهید.

    تفاوت سیگنال اسپات و فیوچرز چیست؟

    اکنون که به تفاوت های دو معامله اسپات و فیوچرز پی بردید، بپردازیم به تفاوت سیگنال معاملات نقدی و آتی.

    سایت های زیادی سیگنال ارز دیجیتال می دهند. شما می توانید چند سایت را امتحان کنید و نهایتاً وقتی یک سایت خوب برای سیگنال یافتید، با اعتماد به کارشناسان این سایت یک پوزیشن باز کنید. اما سیگنال معاملات نقدی چه تفاوتی با سیگنال معاملات آتی دارد؟

    سیگنال فیوچرز یا آتی ارز دیجیتال چیست؟

    در پاسخ باید بگوییم، در سیگنال فیوچرز معمولاً دو دسته اطلاعات منتشر می شود، یکی نوع سیگنال که نشان می دهد تریدر باید پوزیشن شورت (فروش) یا لانگ (خرید) باز کند و دسته دوم سه سطح قیمت است.

    

    1. نقطه ورود: قیمت مناسب برای ورود به پوزیشن است که وقتی قیمت به آن رسید، وقت مناسبی برای باز کردن پوزیشن است.
    2. حد سود (Profit Level): قیمتی است که با توجه به تحلیل ها احتمال می رود تا آن سطح قیمت بالا یا پایین برود.
    3. حد زیان (Stop Level): سطحی است که اگر قیمت به آن رسید، نشان می دهد که تحلیل اشتباه بوده و برای جلوگیری از زیان بیشتر، بهتر است از معامله خارج شویم.

    تعیین استاپ لاس یا استاپ لول مهم ترین قسمت یک پوزیشن فیوچرز است که اختیاری بوده و شما باید آن را وارد کنید وگرنه در صورت اشتباه از آب درآمدن پیش بینی کل موجودی شما از بین می رود.

    سیگنال اسپات ارز دیجیتال چیست؟

    در سیگنال اسپات ارز دیجیتال اعلام می شود، یک ارز دیجیتال که از ارزش بنیادین بالایی برخوردار است نسبت به یک بازه زمانی خاص، مثلاً یکماهه، سه ماهه یا یکساله، در پایین ترین قیمت ممکن قرار داشته و وقت مناسبی برای خرید این ارز است. شما با دانستن این موضوع نسبت به خریداری این ارز اقدام می کنید.

    نکته ای که باید به ان توجه داشته باشید، این است که در واقع همه سایت های سیگنال، فقط سیگنال فیوچرز منتشر می کنند. اگر شما به دنبال دریافت سیگنال اسپات ارز دیجیتال هستید، باید اخبار ارز دیجیتال را دنبال کنید.

    و اما سخن پایانی

    اگر به دنبال کسب سود از بازار ارزهای دیجیتال هستید، حتماً باید با بازار فیوچرز آشنایی داشته باشید، فرق اسپات و فیوچرز، نحوه استفاده از سیگنال فیوچرز، و همچنین تفاوت اسپات و فیوچرز، از آموزش های مهمی است که هر تریدر باید در دستور کار خود قرار دهد تا بیهوده هزینه سبدگردانی پرداخت نکند. در این مطلب سعی استاپ لول (stop level) چیست؟ استاپ لول (stop level) چیست؟ کردیم تمامی این نکات را آموزش دهیم تا در مسیر رسیدن به سود و کنترل زیان در کنار شما عزیزان باشیم.

    بهترین استراتژی برای ترید که بزرگان ارز دیجیتال پیشنهاد می دهند، سرمایه گذاری 80 درصد از دارایی در قسمت اسپات با خرید چند ارز دیجیتال قوی از نظر فاندامنتال و بردن 20 درصد از دارایی به بخش فیوچرز است.

    اصطلاحات مهم فارکس که باید بدانید.

    

    بازار فارکس اصطلاحات فراوان و نسبتا پیچیده ای دارد که یادگیری آن برای هرمعامله گری لازم و واجب است. زیرا بدون دانش از اصطلاحات فارکس ممکن است ضرر زیادی متحمل شویم. و به موفقیتی در این بازار پردرآمد دست پیدا نکنیم.

    اصطلاحات عمومی فارکس

    

    SYMBOL

    سمبل معاملاتی نمادهایی هستند که در بازار برای معامله وجود دارند. مثلا نماد معاملاتی اپل AAPL هست. یا جفت ارز یورو به دلار که با نماد معاملاتی EUR/USD در بازار حضور دارد. برای معامله روی این سیمبل ها کلیک میکنیم و معامله را انجام میدهیم.

    

    پیپ

    یکی دیگر از مهم‌ترین اصطلاحات رایج فارکس که بین حرفه‌ای‌های بازار بسیار شنیده می‌شود پیپ است. پیپ راهی برای محاسبه سود و ضرر یک سهم محسوب می‌شود. پیپ به کوچک‌ترین واحد تغییر قیمت یک سهم اطلاق می‌شود؛ یعنی اگر نرخ دلار به ۱٫۱۹۶۱ باشد و بعد از مدتی به ۱٫۱۹۶۴ تبدیل شود، می‌گوییم این قیمت ۳ پیپ تغییر داشته است.

    

    لات

    به هر ۱۰۰ هزار واحد از ارز پایه اطلاق می‌شود.

    PRICE

    نشان دهنده قیمت اکنون سیمبل معاملاتی است.

    

    Bid PRICE

    در بازار برای معامله کردن هر سیمبل دو قیمت وجود دارد. به قیمت فروش در بازار BID میگویند.

    Ask PRICE

    اگر بخواهیم در بازار فارکس نمادی را خریداری کنیم، باید قیمت ASK را بپردازیم. قیمت BID پایین تر و قیمت ASK بالاتر است. به عنوان مثال در این لحظه برای معامله طلا، ASK (قیمت خرید) برابر با 1،290.00 هست و BID (قیمت فروش) برابر با 1،289.5 است.Spread: به اختلاف ASK و BID اسپرد می‌گویند. برای مثال در طلا قیمت خرید برابر با 1،290 هست و قیمت فروش برابر با 1،289.5 بنابراین عدد اسپرد برابر با 0.5 دلار است.

    Trade

    به هر معامله ای که در بازار فارکس و یا دیگر بازارهای مالی انجام میشود TRADE میگویند. واژه TRADE هم به معنای معامله کردن هست و هم به معنای معاملاتی که انجام داده ایم.

    

    Trader

    به کسی که در بازار فارکس و یا دیگر بازارهای مالی مانند بورس، آتی و CFD معامله میکند، معامله گر یا TRADER میگویند.

    BUY

    برای انجام معامله خرید در بازار فارکس، از گزینه BUY و یا خرید استفاده میکنیم و روی آن کلیک میکنیم.

    Sell

    برای انجام معامله فروش در بازار فارکس از گزینه SELL و یا فروش استفاده میکنیم.

    انواع اصطلاحات درخواست معاملاتی – Order Type

    Instant Execution

    برای معاملاتی که میخواهیم همین لحظه با قیمت الان به صورت دستی انجام دهیم، گزینه instant execution را انتخاب می‌کنیم. در این نوع از درخواست، معامله شما با سرعت زیاد، با قیمت همین لحظه و در همین لحظه انجام می‌شود.

    Pending Orders

    یکی از انواع معاملات بوده که معامله به صورت آنی انجام نمی‌شود. بلکه برای معامله خود می‌توانیم قیمت و یا زمان مشخص کرده و هنگامی که آن قیمت فرا رسید، خود کارگزاری به صورت خودکار، معامله ما را فعال می‌کند

    مثال: شما تصور می‌کنید که قیمت طلا با رد شدن از مرز 1،300 به شدت رشد خواهد کرد. بنابراین وارد حساب معاملاتی خود شده، روی طلا کلیک می‌کنیم. گزینه pending order را مشخص کرده و درخواست می‌دهیم در عدد 1،300 برای ما به صورت خودکار خرید کند. اما pending order چند نوع داشته که هر کدام کاربردهای متفاوتی برای خرید و فروش دارند.

    انواع pending order

    

    Buy Stop

    فرض کنید می‌خواهیم نفت را در قیمت بشکه‌ای 65 دلار بخریم. هم اکنون در یک روند صعودی قیمت 62 دلار هست. فکر میکنیم اگر قیمت به 65 دلار برسد، نشان دهنده‌ی حجم زیاد تقاضا برای نفت، تایید قطعی روند صعودی است. ما باید یک درخواست خرید در قیمت 65 دلار به کارگزاری خود بدهیم.

    اما چگونه؟ وارد حساب معاملاتی خود شده، روی نفت کلیک کرده و pending order را انتخاب میکنیم. در بخش انواع pending order روی گزینه BUY STOP کلیک میکنیم. BUY STOP برای معاملاتی هست که قیمتی که می‌خواهیم برای خرید سفارش دهیم، بالاتر از قیمت اکنون بازار هست. مثلا در یک روند صعودی می‌توانیم در قیمت های بالاتر BUY STOP بگذاریم که هر چه قدر قیمت صعود می‌کند، به صورت خودکار خریدهای ما فعال شوند.

    Buy limit

    هنگامی که می‌خواهیم درخواست خرید یک سیمبل را پایین‌تر از قیمت کنونی بدهیم، از buy limit استفاده می‌کنیم. مثال: اکنون قیمت سهام اپل 170 دلار بوده و شما قصد دارید که اگر قیمت به 150 دلار رسید، سهام اپل را خریداری کنید. پس از گزینه buy limit استفاده میکنیم.

    

    Sell Stop

    اگر بخواهیم در یک روند نزولی، در قیمتی پایین‌تر از قیمت کنونی بازار، نمادی را بفروشیم، از sell stop استفاده می‌کنیم. مثال: مثلا در سال 2008 میلادی، بعد از اینکه شاخص داوجونز شروع به ریزش کرد، شما تصمیم می‌گیرید که در روند نزولی، داوجونز را فروخته و از پایین آمدن بازار کسب سود کنید. مثلا قیمت در 14،000 بوده، شما می‌توانستید چند سفارش فروش در قیمت های 13،000؛12،000؛ 10،000 و … گذاشته و هنگامی که قیمت بازار به قیمت درخواستی شما رسید، کارگزاری به صورت خودکار برای شما این معامله را انجام دهد.

    Sell limit

    هنگامی که شما می‌خواهید سیمبلی را در قیمتی بالاتر از قیمت اکنون بفروشید، از گزینه Sell limit استفاده میکنیم. مثال: هم اکنون قیمت طلا در 1،290 بوده و می‌خواهیم هنگامیکه قیمت به 1،300 رسید، طلا را بفروشیم. زیرا فکر می‌کنیم که بعد از رسیدن به این قیمت، طلا فرو می‌ریزد. در اینجا باید از سفارش Sell limit استفاده کنیم.

    Order Price

    در معاملاتی که به صورت pending هستند، ما باید قیمت خرید و یا فروش را به کارگزار خود اعلام کنیم. Order price قیمت مطلوب ما برای انجام سفارشات هست.

    

    Order Time

    هنگامی که از pending استفاده میکنیم، میتوانیم زمان انجام معامله را مشخص کنیم. آیا میخواهیم معامله همین امروز انجام شود، یا هر زمانی که رسید به آن قیمت صورت گیرد، و یا یک روز مشخص مدنظرمان هست.

    Position

    به معاملاتی که در بازار انجام شده است، پوزیشن نیز میگویند. به عنوان مثال طلا خریده‌ایم و میگوییم در طلا پوزیشن خرید داریم.

    Volume

    هنگامی که می‌خواهیم در بازار فارکس معامله کنیم، باید حجم و تعداد دارایی ای را که میخواهیم بخریم را مشخص کنیم. به عنوان مثال چند سهام اپل، چند بشکه نفت، چند اونس طلا، چند عدد بیت کوین و … برای مشخص کردن حجم در بازار فارکس از معیاری به عنوان لات استفاده میشود. هر لات تقریبا برابر است با 100 هزار از ارز پایه و یا تقریبا 100 هزار دلار.

    

    Stop Loss

    یکی از مواردی که حتما هر معامله‌گری باید به فکر آن باشد، حد ضرر گذاشتن در بازار فارکس هست. فرض کنید ما طلا را در قیمت 1،300 دلار خریدیم و چند روز به آن نگاهی نمی‌کنیم. وقتی باز می‌گردیم متوجه می‌شویم که طلا ریزش کرده و به قیمت 1،280 دلار رسیده و ما تمام پول خود را از دست داده‌ایم. چه درسی از این اتفاق میگیریم؟

    ما میتوانستیم حد ضرر بگذاریم. حد ضرر یعنی به کارگزار خود بگوییم هنگامی که قیمت به عدد 1،290 دلار رسید، معامله من را ببند. من نمی‌خواهم بیشتر از این ضرر کنم. هنگامیکه داریم معامله خود را چه به صورت instant execution و یا pending انجام می‌دهیم، میتوانیم حد ضرر خود را مشخص کنیم. توجه کنید حدضرر برای خرید، پایین تر از قیمت فعلی بازار است و برای فروش بالاتر از قیمت بازار است.

    

    .

    Take Profit

    حد سود نیز مانند حد ضرر اهمیت زیادی در بازار فارکس دارد. حد سود قیمتی است که ما می‌خواهیم پوزیشن‌مان در آن قیمت و با سود مشخصی بسته شودبه عنوان مثال، طلا را در قیمت 1،300 دلار خریده، برای کارگزار خود سفارشی می‌گذاریم که اگر قیمت به 1،305 رسید، پوزیشن ما را با سود ببندد. در هنگام سفارش گذاری می‌توانیم حد سود معامله خود را انتخاب کنیم. توجه کنید حد سود برای خرید، بالاتر از قیمت فعلی بازار بوده و برای فروش پایینتر از قیمت بازار است.

    Balance, Equity, Margin

    Balance

    به موجودی حساب شما بدون در نظر گرفتن معاملات باز Balance می‌گویند.

    Equity

    به موجودی حساب شما با احتساب کردیت، سود و زیان معاملات باز و بونوس Equity می‌گویند. به عنوان مثال اگر شما 1،000 دلار در حساب خود داشته باشید، مجموع معاملات بازتان 300 دلار سود باشد، Equity شما 1،300 دلار بوده و Balance شما 1،000 دلار.

    Margin

    هنگامیکه ما حساب خود را در بازار فارکس شارژ می‌کنیم، با توجه به اهرم (leverage) حساب معاملاتی خود کارگزاری به ما یک اعتبار معاملاتی می‌دهد.به عنوان مثال، اگر ما یک حساب 1،000 دلاری داشته و اهرم حساب ما هم 1:100 باشد، ما می‌توانیم در بازار فارکس تقریبا 100 هزار دلار (1 لات) معامله کنیم. قبل از انجام معامله، مارجین حساب ما صفر بوده و هنگامیکه اولین معامله خود را انجام می‌دهیم، با توجه به حجم معامله مارجینی به حساب ما اضافه میشود.

    مثال: فرض کنید ما 1،000 دلار در حساب خود داشته و اهرم حساب هم 1:100 هست. یعنی کارگزاری به ما 100 برابر پول مان را اعتبار معاملاتی میدهد. ما 0.01 لات یورو به دلار بخریم، اندازه 10 دلار از حساب ما مارجین برداشته می‌شود. به زبانی دیگر، مارجین مقداری است که به ازای هر معامله در حساب ما قفل شده و دیگر نمی‌توانیم معامله‌ای انجام دهیم. بنابراین با مفهوم مارجین چیست کاملا آشنا شدید.

    

    Free Margin

    مارجین آزاد به مارجین استفاده نشده در حساب ما گفته می‌شود. به عنوان مثال، ما یک حساب 1،000 دلاری با اهرم 1:100 داریم. 0.01 لات یورو به دلار خریداری میکنیم و 10 دلار مارجین می‌گیرد و 10 دلار نیز از مارجین آزاد ما کم می‌کند. حالا اگر ما چند تا معامله داشته باشیم و مارجین آزادی برایمان نمانده باشد، هنگامی که درخواست معامله جدید بدهیم، سیستم به شما خطا not enough money (کافی نبودن پول) را می‌دهد. بنابراین مارجین آزاد برای انجام معامله جدید لازم بوده و اگر مارجین آزاد ما به اندازه مارجین آزادی که برای خرید و یا فروش یک دارایی لازم هست نباشد، سیستم معامله را قبول نمیکند.

    نحوه محسابه مارجین آزاد:

    Equity + margin= free margin

    اکویتی + مارجین= مارجین آزاد

    یعنی اگر ما معامله‌ای داشته باشیم که در سود باشد به مارجین آزاد ما اضافه شده و می‌توانیم معاملات بیشتری انجام دهیم.

    Margin Level

    سطح مارجین و یا مارجین لول، از تقسیم equity بر margin به دست می‌آید و در صفحه معاملات شما نمایش داده می‌شود. به عنوان مثال ما اگر 1،000 دلار در حساب معاملاتی خود داشته و 0.2 لات یورو به دلار بخریم که تقریبا 200 دلار مارجین استفاده میکند. اگر در لحظه اول حساب ما در سود و ضرر خاصی نباشد و عدد اکویتی اندازه موجودی حساب (balance) باشد، مارجین لول ما میشود:

    این عدد در صفحه معاملات کنار مارجین و… نمایش داده میشود. بیشترین استفاده سطح مارجین و یا مارجین لول در شناسایی margin call level و stop out level هست.

    

    Margin call level

    مارجین کال به معنی آن است که ضرر شما به حدی میرسد که دیگر نمیتوانید معامله جدید باز کنید و فقط میتوانید معاملات باز خود را ببندید. در این لحظه کارگزاری شما از طریق ایمیل و یا تماس تلفنی به شما اطلاع داده که اوضاع حساب شما خطرناک بوده و ممکن است پول خود را از دست بدهید. مارجین کال زمانی اتفاق می‌افتد که سطح مارجین (margin level) شما به حدی برسد که دیگر نتوانید معامله جدید باز کرده و اگر حساب خود را شارژ نکنید، ممکن است تمامی معاملات باز شما بسته شوند.

    به آن مقدار از سطح مارجین (margin level) که شما کال مارجین میشوید و دیگر نمیتوانید معامله ای انجام دهید، سطح مارجین کال (margin call level) میگویند. در مثال قبلی ما 1،000 دلار داشتیم، 0.2 لات یورو به دلار خریدیم و مارجینی که استفاده شد، 200 دلار بود. حال فرض کنید یورو به دلار ریزش کند، در حدی که ما 800 دلار در ضرر باشیم و تنها 200 دلار در حسابمان باقی مانده باشد. یعنی در حقیقت سطح مارجین ما بشود 100%.

    Equity / margin *100% = margin level

    200/200 *100%= 100%
    حال اگر سطح مارجین کال کارگزاری شما 100% باشد، شما دیگر نمی‌توانید معامله جدیدی باز کرده و کارگزاری به شما در خواست شارژ حسابتان را می‌دهد. زیرا اخطار مارجین کال دریافت کردید.

    Stop Out Level

    استاپ اوت یک اتفاق ناخوشایند برای تمامی معامله گران است. زیرا هنگامی که حساب ما به سطح استاپ اوت برسد، تمامی معاملات ما به صورت خودکار بسته شده و تنها اندکی از پول ما باقی می ماند.

    اصطلاحات بازار فارکس

    بازار فارکس اصطلاحات فراوان و نسبتا پیچیده ای دارد که یادگیری آن برای هرمعامله گری لازم و واجب است. زیرا بدون دانش از اصطلاحات فارکس ممکن است ضرر زیادی متحمل شویم. و به موفقیتی در این بازار پردرآمد دست پیدا نکنیم.

    اصطلاحات عمومی فارکس

    SYMBOL: سیمبل معاملاتی نمادهایی هستند که در بازار برای معامله وجود دارند. مثلا نماد معاملاتی اپل AAPL هست. یا جفت ارز یورو به دلار که با نماد معاملاتی EUR/USD در بازار حضور دارد. برای معامله روی این سیمبل ها کلیک میکنیم و معامله را انجام میدهیم.

    PRICE: نشان دهنده قیمت اکنون سیمبل معاملاتی است.

    Bid PRICE: در بازار برای معامله کردن هر سیمبل دو قیمت وجود دارد. به قیمت فروش در بازار BID میگویند.

    Ask PRICE: اگر بخواهیم در بازار فارکس نمادی را خریداری کنیم، باید قیمت ASK را بپردازیم. قیمت BID پایین تر و قیمت ASK بالاتر است. به عنوان مثال در این لحظه برای معامله طلا، ASK (قیمت خرید) برابر با 1،290.00 هست و BID (قیمت فروش) برابر با 1،289.5 است.Spread: به اختلاف ASK و BID اسپرد می‌گویند. برای مثال در طلا قیمت خرید برابر با 1،290 هست و قیمت فروش برابر با 1،289.5 بنابراین عدد اسپرد برابر با 0.5 دلار است.

    تا به حال به صرافی مراجعه کردید؟ صراف ارز شما را به قیمت کمتری خریداری کرده، و اگر بخواهید از او همان ارز را بخرید به شما قیمت بیشتری پیشنهاد می‌دهد. این عدد همان اسپرد هست. پس تا اینجا مفهوم اسپرد چیست و اسپرد در فارکس چیست ر ا قطعا متوجه شده اید.

    Trade: به هر معامله ای که در بازار فارکس و یا دیگر بازارهای مالی انجام میشود TRADE میگویند. واژه TRADE هم به معنای معامله کردن هست و هم به معنای معاملاتی که انجام داده ایم.

    Trader: به کسی که در بازار فارکس و یا دیگر بازارهای مالی مانند بورس، آتی و استاپ لول (stop level) چیست؟ CFD معامله میکند، معامله گر یا TRADER میگویند.

    BUY: برای انجام معامله خرید در بازار فارکس، از گزینه BUY و یا خرید استفاده میکنیم و روی آن کلیک میکنیم.

    Sell: برای انجام معامله فروش در بازار فارکس از گزینه SELL و یا فروش استفاده میکنیم.

    نکته مهم این است که گزینه فروش به معنی فروش دارایی و سیمبلی که خریداری کردیم نیست. گزینه فروش برای کسب سود از پایین آمدن قیمت و یا در حقیقت فروش برای تحویل آتی هست. برای اطلاعات بیشتر در این زمینه، به مقاله بازار آتی چیست و بازار CFD چیست مراجعه کنید.

    

    Close: برای بستن معاملات خرید و یا فروش در بازار فارکس از گزینه close استفاده می‌شود. برای مثال، ما صد سهم اپل خریداری کردیم. برای فروش این سهام و کسب سود خودمان از گزینه close استفاده می‌کنیم. و یا اگر سهام اپل را فروخته باشیم که از پایین آمدن قیمت کسب سود کنیم، باز برای کسب سود خود از گزینه close استفاده میکنیم. برای مطالعه بیشتر درباره نحوه معامله کردن در بازار فارکس به مقاله مقدمات معامله در بازار فارکس مراجعه کنید.

    انواع اصطلاحات درخواست معاملاتی - Order Type

    Instant Execution

    برای معاملاتی که میخواهیم همین لحظه با قیمت الان به صورت دستی انجام دهیم، گزینه instant execution را انتخاب می‌کنیم. در این نوع از درخواست، معامله شما با سرعت زیاد، با قیمت همین لحظه و در همین لحظه انجام می‌شود.

    Pending Orders

    یکی از انواع معاملات بوده که معامله به صورت آنی انجام نمی‌شود. بلکه برای معامله خود می‌توانیم قیمت و یا زمان مشخص کرده و هنگامی که آن قیمت فرا رسید، خود کارگزاری به صورت خودکار، معامله ما را فعال می‌کند

    مثال: شما تصور می‌کنید که قیمت طلا با رد شدن از مرز 1،300 به شدت رشد خواهد کرد. بنابراین وارد حساب معاملاتی خود شده، روی طلا کلیک می‌کنیم. گزینه pending order را مشخص کرده و درخواست می‌دهیم در عدد 1،300 برای ما به صورت خودکار خرید کند. اما pending order چند نوع داشته که هر کدام کاربردهای متفاوتی برای خرید و فروش دارند.

    انواع pending order

    Buy Stop

    فرض کنید می‌خواهیم نفت را در قیمت بشکه‌ای 65 دلار بخریم. هم اکنون در یک روند صعودی قیمت 62 دلار هست. فکر میکنیم اگر قیمت به 65 دلار برسد، نشان دهنده‌ی حجم زیاد تقاضا برای نفت، تایید قطعی روند صعودی است. ما باید یک درخواست خرید در قیمت 65 دلار به کارگزاری خود بدهیم.

    

    اما چگونه؟ وارد حساب معاملاتی خود شده، روی نفت کلیک کرده و pending order را انتخاب میکنیم. در بخش انواع pending order روی گزینه BUY STOP کلیک میکنیم. BUY STOP برای معاملاتی هست که قیمتی که می‌خواهیم برای خرید سفارش دهیم، بالاتر از قیمت اکنون بازار هست. مثلا در یک روند صعودی می‌توانیم در قیمت های بالاتر BUY STOP بگذاریم که هر چه قدر قیمت صعود می‌کند، به صورت خودکار خریدهای ما فعال شوند.

    Buy limit

    هنگامی که می‌خواهیم درخواست خرید یک سیمبل را پایین‌تر از قیمت کنونی بدهیم، از buy limit استفاده می‌کنیم. مثال: اکنون قیمت سهام اپل 170 دلار بوده و شما قصد دارید که اگر قیمت به 150 دلار رسید، سهام اپل را خریداری کنید. پس از گزینه buy limit استفاده میکنیم.

    Sell Stop

    اگر بخواهیم در یک روند نزولی، در قیمتی پایین‌تر از قیمت کنونی بازار، نمادی را بفروشیم، از sell stop استفاده می‌کنیم. مثال: مثلا در سال 2008 میلادی، بعد از اینکه شاخص داوجونز شروع به ریزش کرد، شما تصمیم می‌گیرید که در روند نزولی، داوجونز را فروخته و از پایین آمدن بازار کسب سود کنید. مثلا قیمت در 14،000 بوده، شما می‌توانستید چند سفارش فروش در قیمت های 13،000؛12،000؛ 10،000 و … گذاشته و هنگامی که قیمت بازار به قیمت درخواستی شما رسید، کارگزاری به صورت خودکار برای شما این معامله را انجام دهد.

    Sell limit

    هنگامی که شما می‌خواهید سیمبلی را در قیمتی بالاتر از قیمت اکنون بفروشید، از گزینه Sell limit استفاده میکنیم. مثال: هم اکنون قیمت طلا در 1،290 بوده و می‌خواهیم هنگامیکه قیمت به 1،300 رسید، طلا را بفروشیم. زیرا فکر می‌کنیم که بعد از رسیدن به این قیمت، طلا فرو می‌ریزد. در اینجا باید از سفارش Sell limit استفاده کنیم.

    Order Price

    در معاملاتی که به صورت pending هستند، ما باید قیمت خرید و یا فروش را به کارگزار خود اعلام کنیم. Order price قیمت مطلوب ما برای انجام سفارشات هست.

    Order Time

    هنگامی که از pending استفاده میکنیم، میتوانیم زمان انجام معامله را مشخص کنیم. آیا میخواهیم معامله همین امروز انجام شود، یا هر زمانی که رسید به آن قیمت صورت گیرد، و یا یک روز مشخص مدنظرمان هست.

    Position

    به معاملاتی که در بازار انجام شده است، پوزیشن نیز میگویند. به عنوان مثال طلا خریده‌ایم و میگوییم در طلا پوزیشن خرید داریم.

    Volume

    هنگامی که می‌خواهیم در بازار فارکس معامله کنیم، باید حجم و تعداد دارایی ای را که میخواهیم بخریم را مشخص کنیم. به عنوان مثال چند سهام اپل، چند بشکه نفت، چند اونس طلا، چند عدد بیت کوین و … برای مشخص کردن حجم در بازار فارکس از معیاری به عنوان لات استفاده میشود. هر لات تقریبا برابر است با 100 هزار از ارز پایه و یا تقریبا 100 هزار دلار. برای اطلاعات کامل درباره حجم در بازار فارکس به مقاله لات چیست مراجعه کنید.

    Stop Loss

    یکی از مواردی که حتما هر معامله‌گری باید به فکر آن باشد، حد ضرر گذاشتن در بازار فارکس هست. فرض کنید ما طلا را در قیمت 1،300 دلار خریدیم و چند روز به آن نگاهی نمی‌کنیم. وقتی باز می‌گردیم متوجه می‌شویم که طلا ریزش کرده و به قیمت 1،280 دلار رسیده و ما تمام پول خود را از دست داده‌ایم. چه درسی از این اتفاق میگیریم؟

    

    ما میتوانستیم حد ضرر بگذاریم. حد ضرر یعنی به کارگزار خود بگوییم هنگامی که قیمت به عدد 1،290 دلار رسید، معامله من را ببند. من نمی‌خواهم بیشتر از این ضرر کنم. هنگامیکه داریم معامله خود را چه به صورت instant execution و یا pending استاپ لول (stop level) چیست؟ انجام می‌دهیم، میتوانیم حد ضرر خود را مشخص کنیم. توجه کنید حدضرر برای خرید، پایین تر از قیمت فعلی بازار است و برای فروش بالاتر از قیمت بازار است.

    Take Profit

    حد سود نیز مانند حد ضرر اهمیت زیادی در بازار فارکس دارد. حد سود قیمتی است که ما می‌خواهیم پوزیشن‌مان در آن قیمت و با سود مشخصی بسته شود. به عنوان مثال، طلا را در قیمت 1،300 دلار خریده، برای کارگزار خود سفارشی می‌گذاریم که اگر قیمت به 1،305 رسید، پوزیشن ما را با سود ببندد. در هنگام سفارش گذاری می‌توانیم حد سود معامله خود استاپ لول (stop level) چیست؟ را انتخاب کنیم. توجه کنید حد سود برای خرید، بالاتر از قیمت فعلی بازار بوده و برای فروش پایینتر از قیمت بازار است.

    Balance, Equity, Margin

    Balance: به موجودی حساب شما بدون در نظر گرفتن معاملات باز Balance می‌گویند.

    Equity: به موجودی حساب شما با احتساب کردیت، سود و زیان معاملات باز و بونوس Equity می‌گویند. به عنوان مثال اگر شما 1،000 دلار در حساب خود داشته باشید، مجموع معاملات بازتان 300 دلار سود باشد، Equity شما 1،300 دلار بوده و Balance شما 1،000 دلار.

    Margin: هنگامیکه ما حساب خود را در بازار فارکس شارژ می‌کنیم، با توجه به اهرم (leverage) حساب معاملاتی خود کارگزاری به ما یک اعتبار معاملاتی می‌دهد.به عنوان مثال، اگر ما یک حساب 1،000 دلاری داشته و اهرم حساب ما هم 1:100 باشد، ما می‌توانیم در بازار فارکس تقریبا 100 هزار دلار (1 لات) معامله کنیم. قبل از انجام معامله، مارجین حساب ما صفر بوده و هنگامیکه اولین معامله خود را انجام می‌دهیم، با توجه به حجم معامله مارجینی به حساب ما اضافه میشود.

    مثال: فرض کنید ما 1،000 دلار در حساب خود داشته و اهرم حساب هم 1:100 هست. یعنی کارگزاری به استاپ لول (stop level) چیست؟ استاپ لول (stop level) چیست؟ ما 100 برابر پول مان را اعتبار معاملاتی میدهد. ما 0.01 لات یورو به دلار بخریم، اندازه 10 دلار از حساب ما مارجین برداشته می‌شود. به زبانی دیگر، مارجین مقداری است که به ازای هر معامله در حساب ما قفل شده و دیگر نمی‌توانیم معامله‌ای انجام دهیم. بنابراین با مفه وم مارجین چیست ک املا آشنا شدید.

    

    Free Margin

    مارجین آزاد به مارجین استفاده نشده در حساب ما گفته می‌شود. به عنوان مثال، ما یک حساب 1،000 دلاری با اهرم 1:100 داریم. 0.01 لات یورو به دلار خریداری میکنیم و 10 دلار مارجین می‌گیرد و 10 دلار نیز از مارجین آزاد ما کم می‌کند. حالا اگر ما چند تا معامله داشته باشیم و مارجین آزادی برایمان نمانده باشد، هنگامی که درخواست معامله جدید بدهیم، سیستم به شما خطا not enough money (کافی نبودن پول) را می‌دهد. بنابراین مارجین آزاد برای انجام معامله جدید لازم بوده و اگر مارجین آزاد ما به اندازه مارجین آزادی که برای خرید و یا فروش یک دارایی لازم هست نباشد، سیستم معامله را قبول نمیکند.

    نحوه محسابه مارجین آزاد:

    Equity + margin= free margin

    اکویتی + مارجین= مارجین آزاد

    یعنی اگر ما معامله‌ای داشته باشیم که در سود باشد به مارجین آزاد ما اضافه شده و می‌توانیم معاملات بیشتری انجام دهیم.

    Margin Level

    سطح مارجین و یا مارجین لول، از تقسیم equity بر margin به دست می‌آید و در صفحه معاملات شما نمایش داده می‌شود. به عنوان مثال ما اگر 1،000 دلار در حساب معاملاتی خود داشته و 0.2 لات یورو به دلار بخریم که تقریبا 200 دلار مارجین استفاده میکند. اگر در لحظه اول حساب ما در سود و ضرر خاصی نباشد و عدد اکویتی اندازه موجودی حساب (balance) باشد، مارجین لول ما میشود:

    این عدد در صفحه معاملات کنار مارجین و… نمایش داده میشود. بیشترین استفاده سطح مارجین و یا مارجین لول در شناسایی margin call level و stop out level هست.

    Margin Call Level

    Margin call level: مارجین کال به معنی آن است که ضرر شما به حدی میرسد که دیگر نمیتوانید معامله جدید باز کنید و فقط میتوانید معاملات باز خود را ببندید. در این لحظه کارگزاری شما از طریق ایمیل و یا تماس تلفنی به شما اطلاع داده که اوضاع حساب شما خطرناک بوده و ممکن است پول خود را از دست بدهید. مارجین کال زمانی اتفاق می‌افتد که سطح مارجین (margin level) شما به حدی برسد که دیگر نتوانید معامله جدید باز کرده و اگر حساب خود را شارژ نکنید، ممکن است تمامی معاملات باز شما بسته شوند.

    

    به آن مقدار از سطح مارجین (margin level) که شما کال مارجین میشوید و دیگر نمیتوانید معامله ای انجام دهید، سطح مارجین کال (margin call level) میگویند. در مثال قبلی ما 1،000 دلار داشتیم، 0.2 لات یورو به دلار خریدیم و مارجینی که استفاده شد، 200 دلار بود. حال فرض کنید یورو به دلار ریزش کند، در حدی که ما 800 دلار در ضرر باشیم و تنها 200 دلار در حسابمان باقی مانده باشد. یعنی در حقیقت سطح مارجین ما بشود 100%.

    Equity / margin *100% = margin level

    200/200 *100%= 100%
    حال اگر سطح مارجین کال کارگزاری شما 100% باشد، شما دیگر نمی‌توانید معامله جدیدی باز کرده و کارگزاری به شما در خواست شارژ حسابتان را می‌دهد. زیرا اخطار مارجین کال دریافت کردید.

    Stop Out Level

    استاپ اوت یک اتفاق ناخوشایند برای تمامی معامله گران است. زیرا هنگامی که حساب ما به سطح استاپ اوت برسد، تمامی معاملات ما به صورت خودکار بسته شده و تنها اندکی از پول ما باقی می ماند.